🌐 Globale Marktkapitalisierung: Der Markt erlebte einen heftigen Verkaufsdruck, die gesamte Marktkapitalisierung verdampfte an einem Tag um etwa 111 Milliarden US-Dollar. Bitcoin wurde in der globalen Vermögensbewertung von Tesla, Saudi Aramco und anderen überholt und fiel auf Platz 14.

📶 Marktstimmung: Der Markt ist in extremen Angst und Verwirrung geraten. Das Interesse der Anleger ist 'extrem niedrig', das Handelsvolumen könnte in den kommenden ein bis zwei Quartalen weiterhin schwach bleiben. Die Vermögensattribute von Bitcoin stehen vor einer ernsthaften 'Identitätskrise'.

💸 Kapital und Liquidation

In den letzten 24 Stunden hat der Marktabsturz eine katastrophale Liquidationswelle ausgelöst und einen Rekord erreicht.

Gesamtsumme der Liquidationen: Die Liquidationen im gesamten Netzwerk betrugen zwischen 2 Milliarden und 2,566 Milliarden US-Dollar.

Liquidationszahlen: Weltweit wurden über 400.000 Anleger liquidiert, wobei die meisten Long-Positionen betroffen sind.

Hauptwährungen: Ethereum-Liquidationen von etwa 961 Millionen US-Dollar, Bitcoin-Liquidationen von etwa 679 Millionen US-Dollar, SOL-Liquidationen von 168 Millionen US-Dollar. Die größte Einzel-Liquidation fand im ETH-USD-Paar an der Hyperliquid-Börse statt und hatte einen Wert von über 220 Millionen US-Dollar.

Große Wale verlieren: Mehrere bekannte Wale, einschließlich 'Machi Big Brother' Huang Licheng, erlitten massive Verluste durch vollständige Liquidation ihrer Positionen.

🔥 Fokus des Tages

Bitcoin hat eine entscheidende Verteidigungslinie verloren, die monatliche Leistung ist enttäuschend: Der Bitcoin-Preis fiel stark und durchbrach zum ersten Mal seit April 2025 die 80.000 US-Dollar-Marke und fiel auf etwa 75.687 US-Dollar. Im gesamten Januar betrug die Rendite von Bitcoin -10,17%, was den fünftschlechtesten Jahresstart seit 2013 darstellt.

Die 'Identitätskrise' des Marktes verschärft sich, sowohl als sicherer Hafen als auch als Risiko-Asset versagt: Der aktuelle Absturz hebt die Positionierungskrise von Bitcoin hervor. Während der Anstieg des Goldes zuvor nicht von ihm begleitet wurde, fällt es nun parallel zum Zusammenbruch der Edelmetalle. Analysten sind sich einig, dass der Markt Kryptowährungen zunehmend als reine Risikoanlagen betrachtet, und die Erzählung von 'digitalem Gold' wird ernsthaft in Frage gestellt.

Makroökonomische Politik zündet den Funken, Liquiditätsängste drücken: Die Nominierung von Ex-Vorstandsmitglied Kevin Walsh durch Präsident Trump als nächsten Vorsitzenden der Federal Reserve ist das zentrale makroökonomische Ereignis, das den Verkaufsdruck im Markt ausgelöst hat. Der Markt befürchtet, dass er eine straffere Geldpolitik verfolgen könnte, was zu einem stärkeren US-Dollar führt und die Liquidität vom Kryptomarkt abzieht.

Käufermangel, schwache Marktstruktur: Der Markt erlebte aufgrund mangelnder Käufe und dünner Wochenendliquidität bereits bei geringfügigen Verkäufen eine Kettenreaktion von Liquidationen. Der anhaltende Nettoabfluss von Mitteln aus dem Bitcoin-ETF in den USA bestätigt auch das nachlassende Interesse von Institutionen.

📊 Leistung der Hauptwährungen

Haupt-Kryptowährungen blieben im Verkaufsdruck ohne Ausnahme:

Bitcoin: Preis etwa 78.500-79.000 US-Dollar, 24-Stunden-Verlust 6,6%-7%.

Ethereum: Der Preis erreichte zeitweise 2.256 US-Dollar, der 24-Stunden-Verlust überstieg 9%-11%. Die Rendite im Januar betrug -17,52%, was den drittschlechtesten Wert seit 2017 darstellt.

Solana: 24-Stunden-Verlust über 11%.

BNB, Dogecoin und andere: Allgemeine Verluste waren erheblich, die meisten über 8%-10%.

🌟 Sektoren und Hot-Projects

Der Markt ist vollständig eingebrochen: Dieser Rückgang war ein undifferenzierter Verkaufsdruck, alle Sektoren blieben ungeschützt, es gab keine herausragenden Hotspots.

Kettenrisiko zeigt sich: Daten zeigen, dass eine große Forschungsinstitution 650.000 Ethereum-Positionen stark im Minus gehalten hat; wenn der Markt weiterhin schwach bleibt, könnte sie Liquidationsrisiken ausgesetzt sein.

🌍 Makro- und Regulierungsdynamik

Geopolitische Spannungen: Explosion in einem wichtigen iranischen Hafen, die Beziehungen zwischen den USA und dem Iran bleiben angespannt, was die Risikoaversion und Unsicherheit auf den globalen Märkten verstärkt.

Regulierungsannahmen enttäuscht: Der Regulierungsdruck des US-Krypto-Marktstrukturgesetzes übertraf die Erwartungen der Branche, die SEC stellte klar, dass tokenisierte Aktien denselben Regulierungsdruck wie normale Aktien erfahren werden, was die Erwartungen des Marktes an ein 'schwaches Regulierungsumfeld' dämpfte.

🐌 Markteinblicke

Am 1. Februar erlebte der Kryptowährungsmarkt unter dem Druck von sich ändernden makroökonomischen Richtlinien, Liquiditätsangst und seiner eigenen 'Identitätskrise' einen vollständigen Vertrauensverlust. Bitcoin fiel unter wichtige psychologische und technische Unterstützungsniveaus, was nicht nur einen Preisrückgang markiert, sondern auch bedeutet, dass die Erzählung von 'digitalem Gold' oder 'Inflationsschutz' in der aktuellen Phase weitgehend versagt hat.

Der zentrale Widerspruch des aktuellen Marktes hat sich von der Suche nach Katalysatoren für den Anstieg zur Neudefinition der wesentlichen Eigenschaften von Vermögenswerten gewandelt. In dem Kontext, in dem traditionelle sichere Anlagen (Gold) und Risikoanlagen (Technologieaktien) eine klare Erzählung und Kapitalträger haben, ist Kryptowährung in eine peinliche Zwischenzone geraten, die es an kontinuierlichen Gründen für Kapitalzuflüsse mangeln lässt.

Kurzfristig hat der Markt einen klaren Abwärtstrend erreicht, die Stimmung dominiert alles. Technisch gesehen gibt es unter Bitcoin keine offensichtliche Unterstützung mehr, es ist wichtig, die vorherige Tiefstmarke um 75.000 US-Dollar zu beobachten. Eine Stabilisierung des Marktes erfordert nicht nur das Versiegen der Panikverkäufe, sondern auch eine starke neue Erzählung zur Wiederherstellung des Vertrauens. In Abwesenheit eines klaren Katalysators könnte der Markt länger in den niedrigen Bereichen konsolidieren müssen, um das Angebot zu verdauen und die Positionsstruktur wieder aufzubauen.