Análisis desde la perspectiva de la teoría de Wyckoff (Gráfico diario ETH/USDT)
I. Ajuste macroeconómico (Fase SCHO)
Presentación del gráfico de la estructura 'Tendencia alcista a largo plazo (Markup) → Oscilación en alto → Corrección profunda': tendencia alcista iniciada desde 1730.60 (que cumple con las características de Markup - fase de ascenso), alcanzando un máximo de 4957.67 antes de entrar en oscilación en alto, recientemente se ha producido una corrección profunda, actualmente en la fase de ajuste tras la tendencia alcista, se debe tener cuidado de si evoluciona hacia un ciclo de Distribución (debido a que la corrección tras la oscilación en alto es bastante considerable).
II. Análisis microeconómico (Relación entre señales clave y volumen-precio)
1. Estructura de tendencia y niveles clave:
La regla de “puntos bajos que se elevan gradualmente” en una tendencia alcista ha sido efectiva, pero recientemente el precio ha roto el soporte clave de 4409.07 (bajo el nivel de consolidación anterior), formando una señal de “ruptura de tendencia”.
Durante el proceso de retroceso, el volumen de transacciones se amplía significativamente (correspondiente a una gran barra de caída), cumpliendo con la idea de que “un fuerte esfuerzo (gran presión de venta) trae un fuerte resultado (caída profunda)”, lo que sugiere que la oferta es abrumadoramente dominante a corto plazo.
2. Verificación de la ley de “esfuerzo y resultado”:
Cuando el precio subió a 4957.67, el volumen no mostró “explosión extrema”; sin embargo, el volumen de retroceso posterior superó con creces el volumen en la fase de consolidación anterior, mostrando “oferta liberada de repente, insuficiencia de demanda”, que es una característica típica de volumen y precio en la distribución o en las primeras etapas de una reversión de tendencia.
Tres, evaluación integral
Actualmente estamos en una fase de ajuste profundo después del markup, y hay signos de evolución hacia la distribución. La intensidad de la señal es “fuerte”: el soporte clave ha sido roto, el volumen de retroceso presenta características de “dominación de la oferta”, y la estructura central de la tendencia ascendente ha sido impactada.
Cuatro, deducción y plan de operaciones
1. Predicción de escenarios:
- Escenario 1 (rebote se encuentra con resistencia y continúa el ajuste): Si el precio rebota cerca de 4409.07 (donde el soporte anterior se convierte en resistencia) y el volumen no se amplía para romper, es muy probable que el ajuste continúe, incluso testeando soportes más profundos (como el nivel entero de 3000 o 2989.16).
- Escenario 2 (ruptura de resistencia y reparación de tendencia): Si el precio, con volumen (el volumen de transacciones supera significativamente el volumen promedio de retroceso), rompe 4409.07, entonces la tendencia bajista a corto plazo puede ser suspendida, entrando en la fase de “reparación de tendencia”, pero se debe tener cuidado de si es un “rebote en proceso de distribución” o un “reinicio de tendencia” (se necesita validación continua de volumen y precio posteriormente).
2. Posiciones clave y operaciones: (solo opinión personal, no es un consejo de inversión)
- Entrada:
「Prioridad a la observación」: Actualmente, las características dominantes de la oferta son evidentes, no se recomienda realizar compras agresivas; si se especula sobre un rebote, se puede probar una compra ligera cuando el precio retroceda a la zona de 4000 - 4100 y el volumen de transacciones disminuya (especulando un rebote temporal tras una caída excesiva).
- Stop loss:
Entrada en compra: Stop loss por debajo de 3800 (para prevenir el riesgo de ruptura profunda).
- Objetivo:
Primer objetivo del rebote: 4409.07 (prueba de resistencia); si se rompe, se espera el rango de 4600 - 4800 (cerca de niveles altos anteriores).
Sugerencia de operación en versión simplificada: (solo opinión personal, no es un consejo de inversión)
A corto plazo, se adopta una postura cautelosa, priorizando la observación del juego de resistencia en 4409.07. Si el precio retrocede a 4000 - 4100 con un volumen reducido y se estabiliza, se puede probar una compra ligera, con un stop loss en 3800 y un objetivo de 4350 - 4400; si el rebote alcanza 4409.07 y se encuentra con presión, después de tomar ganancias en el rebote, se puede considerar probar una venta ligera, con un stop loss en 4450 y un objetivo de 4050 - 4000.