A Binance e a Franklin Templeton resolveram juntar forças e criaram um trem diferente: um programa de garantia fora da corretora, o tal do off-exchange. Com isso, dá pra usar fundo tokenizado de mercado monetário como colateral nas negociações, sem precisar deixar o dinheiro preso lá dentro da exchange.
A ideia é diminuir aquele risco de contraparte que sempre preocupa os investidores grandes. Os ativos ficam guardados em custódia regulada, fora da corretora, mas o valor deles aparece espelhado no sistema da Binance. Assim, o caboclo pode negociar tranquilo, sem medo de ficar com recurso travado.
Como funciona na prática
O esquema é o seguinte:
- O cliente que tiver direito usa ações tokenizadas dos fundos da Franklin Templeton (pela plataforma Benji) como garantia.
- Esses ativos ficam guardados fora da Binance, em ambiente regulado.
- Enquanto isso, continuam rendendo como fundo de mercado monetário.
- E ainda servem de colateral pra operação em cripto.
Ou seja, o investidor mata dois coelhos com uma cajadada só: mantém rendimento e reduz risco de deixar dinheiro parado na corretora.
Custódia e segurança
Quem toma conta da guarda é a Ceffu, parceira da Binance. Eles têm licença em Dubai e usam tecnologia de ponta pra proteger os ativos. O CEO deles disse que esse modelo atende justamente à demanda dos investidores institucionais que querem segurança sem perder eficiência.
Tokenização e futuro
Esse movimento mostra como o mercado tá caminhando: transformar ativos tradicionais em tokenizados, especialmente os mais conservadores, tipo fundo de mercado monetário. É uma ponte entre o sistema financeiro tradicional e o mundo cripto.
A Franklin Templeton já vem mexendo com isso desde 2018 e administra mais de US$ 1,7 trilhão. A Binance, por sua vez, quer atrair cada vez mais investidores institucionais com soluções seguras e reguladas.
O que muda pro mercado
Com esse modelo:
- As instituições otimizam o uso do capital.
- Diminuem a exposição direta às exchanges.
- Reduzem risco de contraparte.
- E aproximam de vez finanças tradicionais e blockchain.
No fim das contas, é mais um passo pra profissionalizar o mercado de ativos digitais e deixar o trem mais confiável pros grandes investidores.