Le marché des actifs numériques est plongé dans la réflexion lors d'une semaine de politiques clés, le Bitcoin oscille autour de 11,4 millions de dollars, avec un marché à la fois inquiet et plein d'espoir.

Le 28 octobre à 10h00, le marché des cryptomonnaies a connu un ressaut technique. Le prix du Bitcoin est tombé en dessous de 114 000 dollars, s'établissant à 113 760 dollars, avec une baisse de 1,6 % dans la journée.

Pendant ce temps, l'Ethereum est également tombé en dessous de 4 200 dollars, en baisse de 3,9 % à 4 072 dollars. Ce recul général survient avant la décision de taux d'intérêt de la Réserve fédérale et la rencontre entre les dirigeants chinois et américain, avec un sentiment de marché clairement devenu prudent.

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01 Évolution des prix : recul général du marché

Au 28 octobre, le Bitcoin a trouvé un certain soutien près de 114 000 dollars, mais n'a pas réussi à franchir la résistance de 115 000 dollars.

Selon les données de Bitget, le Bitcoin a chuté jusqu'à 114 102,01 USDT, avec une baisse intrajournalière de 0,49 %.

Ethereum a montré une performance encore plus faible, avec un prix en baisse de 3,41 %, s'élevant autour de 4 100 dollars. Cette baisse est en partie due à la vente d'entreprise - la société de trésorerie ETHZilla a annoncé la vente d'environ 40 millions de dollars d'Ethereum de ses réserves pour financer un rachat d'actions.

La plupart des principales altcoins affichent également des performances mixtes. Le BNB a baissé de 2,6 %, le XRP de 1,1 %, et le Cardano et Solana ont baissé de 2,5 % à 4 %.

02 Données de liquidation : les haussiers subissent des pertes sévères.

Avec la correction du marché, les traders à effet de levier sont les premiers touchés. Au cours des dernières 24 heures, le montant total des liquidations a atteint 328 millions de dollars, avec 123 920 personnes liquidées.

Les liquidations longues ont atteint 185 millions de dollars, tandis que les liquidations courtes s'élevaient à 143 millions de dollars, les haussiers subissant des pertes nettement plus importantes.

Les liquidations longues de Bitcoin ont atteint 25,02 millions de dollars, tandis que les liquidations courtes ont atteint 37,36 millions de dollars. La plus grande liquidation unique a eu lieu sur l'échange Hyperliquid, avec un contrat BTC-USD d'une valeur de 9,77 millions de dollars.

Concernant Ethereum, les liquidations longues ont atteint 61,55 millions de dollars, et les liquidations courtes ont atteint 48,40 millions de dollars, indiquant que les investisseurs d'Ethereum ont utilisé un effet de levier plus élevé durant cette correction.

03 Analyse sectorielle : le secteur Layer2 en tête des baisses, quelques tokens progressent à contre-courant.

En termes de performance sectorielle, le secteur Layer2 a été particulièrement touché, enregistrant une baisse de 4,46 % sur 24 heures. Dans ce secteur, Mantle (MNT) a chuté de 5,43 %, et Zora (ZORA) a baissé de 7,58 %.

Le Merlin Chain (MERL), qui avait connu une forte hausse auparavant, a chuté de 16,80 %, montrant que les investisseurs prennent des bénéfices.

Le secteur CeFi a baissé de 0,35 % sur 24 heures, le secteur PayFi a baissé de 0,86 %, et le secteur Layer1 a baissé de 1,33 %. Le secteur DeFi a baissé de 2,86 %, Uniswap (UNI) a baissé de 4,70 %.

Bien que le marché soit généralement en baisse, certains tokens continuent de progresser. OFFICIAL TRUMP (TRUMP) a augmenté de 10,91 %, le prix actuel étant de 6,99 dollars.

Hedera (HBAR) a augmenté de 7,10 %, principalement stimulée par les nouvelles concernant le lancement prévu d'un ETF HBAR par Canary Capital.

04 Contexte macroéconomique : le marché attend la décision de la Réserve fédérale.

Le point focal du marché cette semaine est entièrement centré sur la décision politique de la Réserve fédérale. Selon l'outil FedWatch de CME, les participants au marché estiment qu'il y a 96,7 % de chances que la Réserve fédérale baisse les taux de 25 points de base à 4,00 %.

« La Réserve fédérale annoncera non seulement sa décision sur les taux d'intérêt, mais le président de la Réserve fédérale, Powell, tiendra également une conférence de presse une demi-heure plus tard. »

Le marché analysera attentivement chaque mot de Powell à la recherche des perspectives de la Réserve fédérale sur l'économie future et la politique monétaire.

En plus de la décision de la Réserve fédérale, le marché attend également la réunion prévue cette semaine entre le président américain Trump et le dirigeant suprême chinois. Les deux dirigeants devraient faire des progrès supplémentaires sur la base d'un accord commercial cadre entre Washington et Pékin.

05 Flux de capitaux : dispositions institutionnelles et sentiment du marché.

Bien que le marché ait connu une correction, les dynamiques au sein des institutions continuent de montrer une confiance à long terme. Grayscale a annoncé que son trust Solana a ouvert des investissements en exposition SOL dans certains comptes de courtiers américains et prend en charge la fonction de staking.

Coinbase a conclu un partenariat avec le géant de la gestion d'actifs Apollo, prévoyant de lancer un produit de crédit basé sur des stablecoins en 2026.

Metaplanet Inc, qui a évolué de l'industrie hôtelière japonaise vers des réserves de Bitcoin, a annoncé mardi qu'elle rachèterait jusqu'à 13,13 % de ses actions, d'une valeur d'environ 75 milliards de yens (500 millions de dollars).

La société a déclaré qu'elle financerait le rachat par le biais d'un financement par emprunt de 500 millions de dollars. Metaplanet est le quatrième plus grand détenteur de Bitcoin, avec 30 823 bitcoins.

En termes de sentiment du marché, CoinSwitch Markets Desk indique que la direction plus large du marché dépend encore des facteurs macroéconomiques.

06 Perspectives du marché : niveaux de support clés et tendances futures.

Selon l'analyse technique, le Bitcoin teste actuellement un niveau de support clé. Si le Bitcoin ne parvient pas à franchir à nouveau la zone de 115 000 dollars, il pourrait se corriger vers 112 500 dollars voire 110 000 dollars.

La capitalisation totale du marché des crypto-monnaies est également à un stade critique. Actuellement, la capitalisation totale reste au-dessus du niveau de support important de 3,81 billions de dollars.

Si ce niveau peut être maintenu avec succès, le marché des crypto-monnaies pourrait continuer à s'intégrer sainement avant d'essayer un rebond.

Edul Patel, PDG de Mudrex, a déclaré : « Le sentiment général du marché s'améliore, l'indice de peur et de cupidité est revenu à 'neutre'. »

Avinash Shekhar, co-fondateur et PDG de Pi42, estime que le marché entre dans un tournant clé façonné par le développement mondial.

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Au cours des prochaines 24 heures, tous les regards seront tournés vers la décision de la Réserve fédérale. Le marché a déjà intégré une attente de baisse des taux d'intérêt de 25 points de base, mais les commentaires de Powell seront le véritable catalyseur du marché. Si le Bitcoin ne parvient pas à maintenir le support de 112 000 dollars, il pourrait tester le seuil psychologique de 110 000 dollars.

La capitalisation totale du marché des crypto-monnaies reste au-dessus du support de 3,81 billions de dollars, c'est la dernière ligne de défense des haussiers. Une fois que la Réserve fédérale émettra des signaux accommodants, la demande réprimée pourrait rapidement pousser le marché à tenter de franchir la résistance de 3,89 billions de dollars.