Falcon Finance dimulai sebagai upaya untuk menyelesaikan masalah yang sudah dikenal dalam DeFi: bagaimana mengunci likuiditas dari aset berharga tanpa memaksa pemegang untuk menjualnya. Alih-alih mendorong pengguna untuk mengonversi kepemilikan jangka panjang atau aset dunia nyata yang ter-tokenisasi menjadi uang tunai, Falcon membiarkan aset-aset tersebut tetap aman dalam penanganan sambil mencetak dolar sintetis yang overcollateralized yang disebut USDf. Ide ini sederhana tetapi kuat: setorkan kolateral yang memenuhi syarat dan siap untuk disimpan ke dalam brankas Falcon dan terima USDf sebagai ganti, menjaga eksposur terhadap aset asli sambil mendapatkan likuiditas on-chain yang segera dapat digunakan. Model ini disajikan sebagai lapisan kolateral yang universal yang dirancang untuk menerima spektrum luas aset, dari kripto blue chip seperti BTC dan ETH hingga U.S. Treasuries yang ter-tokenisasi, obligasi, ekuitas, dan bahkan emas yang ter-tokenisasi, memungkinkan institusi dan pengguna ritel untuk memanfaatkan nilai dari kepemilikan tersebut tanpa likuidasi.
Falcon Finance
USDf secara sengaja ter-over-kolateralisasi, yang berarti nilai yang terkunci dalam kolateral melebihi USDf yang diterbitkan terhadapnya. Buffer keamanan tersebut adalah inti dari desain risiko Falcon: keranjang kolateral yang terdiversifikasi dan strategi hasil netral pasar digunakan untuk melindungi peg dan menghasilkan imbal hasil yang dialirkan kembali ke dalam sistem. Pengguna yang lebih memilih hasil dapat mempertaruhkan USDf untuk menerima sUSDf, derivatif yang menghasilkan hasil yang mengakumulasi imbal hasil dari strategi kelas institusi Falcon yang dijelaskan dalam whitepaper protokol yang mencakup penangkapan spread basis, arbitrase suku bunga, dan taktik terdiversifikasi lainnya yang dimaksudkan untuk berkinerja di berbagai kondisi pasar. Falcon secara publik mendokumentasikan kerangka risiko, desain dana asuransi, dan pengaturan kustodi multi-tanda tangan sebagai bagian dari dorongannya untuk transparansi.
Falcon Finance
Di balik layar, protokol beroperasi sebagai sistem vault kolateralisasi ditambah mesin hasil. Ketika kolateral disetorkan, Falcon mencatat posisi, menegakkan margin dan aturan over-kolateralisasi, dan menerbitkan USDf hingga kapasitas pencetakan yang diizinkan. Manajer kolateral dan strategi otomatis kemudian mengalokasikan sebagian dari modal tersebut ke dalam perdagangan yang terdiversifikasi, sering kali netral pasar yang bertujuan untuk menghasilkan imbal hasil yang stabil sambil meminimalkan eksposur arah. Imbal hasil tersebut membantu membayar imbalan kepada pemegang sUSDf dan membangun ketahanan protokol. Whitepaper dan halaman produk menekankan baik modularitas kemampuan untuk menambahkan jenis kolateral dan strategi baru seiring waktu dan akuntansi on-chain yang kuat sehingga pengguna dan auditor dapat melacak dukungan dan aliran yang mendukung USDf.
Falcon Finance
Tata kelola dan insentif ditopang oleh token tata kelola asli Falcon, $FF, yang diperkenalkan bersamaan dengan kerangka tokenomics formal dan Yayasan FF yang independen. Model yayasan ini dimaksudkan untuk memisahkan tata kelola token dari operasi protokol sehari-hari, meningkatkan transparansi dan kepercayaan komunitas sambil memungkinkan pemegang berpartisipasi dalam keputusan kunci tentang daftar kolateral, parameter risiko, dan penggunaan kas. Tokenomics yang diungkapkan oleh tim mengalokasikan pasokan di seluruh pertumbuhan ekosistem, cadangan yayasan, tim dan kontributor, airdrop komunitas, dan alokasi investor; rincian tersebut diumumkan secara publik dengan pembaruan whitepaper dan artikel pers yang menyertainya. Staking $FF juga diposisikan sebagai cara untuk mengakses manfaat tambahan dalam ekosistem, termasuk akumulasi hasil dan partisipasi dalam program insentif.
Falcon Finance
Falcon telah bergerak cepat dari konsep ke aktivitas pasar, mengumumkan pendanaan strategis dan kemitraan yang dimaksudkan untuk meningkatkan model kolateralisasi universal. Investor institusi dan strategis seperti M2 Capital dan lainnya berpartisipasi dalam putaran pendanaan baru-baru ini untuk mempercepat pengembangan koridor fiat, memperdalam integrasi, dan memperluas jenis kolateral. Proyek ini juga telah mempublikasikan peluncuran multi-rantai dan integrasi ekosistem untuk membuat USDf dapat digunakan di berbagai platform peminjaman, DEX, dan rel DeFi lainnya; bursa dan outlet industri telah memberitakan aktivitas penerapan protokol dan metrik adopsi pasar. Pelacak on-chain dan registri RWA mencatat USDf sebagai aset yang dikeluarkan secara aktif dengan pasokan substansial yang beredar, mencerminkan kesesuaian produk-pasar awal di antara pengguna yang mencari eksposur likuid yang terikat dolar yang didukung oleh kolateral yang terdiversifikasi.
PR Newswire
Salah satu poin penjualan utama yang ditekankan Falcon adalah kemampuan protokol untuk membawa aset dunia nyata yang ter-tokenisasi ke dalam DeFi tanpa memaksa penjualannya. Treasuries ter-tokenisasi, obligasi perusahaan ter-tokenisasi, dan RWA siap kustodi lainnya memperluas basis kolateral dan, secara teoritis, mengurangi risiko konsentrasi kripto saja yang sistemik. Tim berargumen bahwa seiring semakin banyak RWA berkualitas tinggi tersedia di on-chain, dukungan untuk USDf akan semakin terdiversifikasi dan tahan banting, sambil juga menciptakan peluang hasil baru dari instrumen keuangan tradisional yang kini dapat digabungkan dalam strategi DeFi. Jembatan antara modal on-chain dan off-chain adalah fokus strategis dalam peta jalan dan materi publik Falcon.
Binance
Tidak ada sistem yang tanpa tradeoff, dan model Falcon mengangkat risiko DeFi yang sudah dikenal bersamaan dengan pertimbangan spesifik protokol. Over-kolateralisasi mengurangi kemungkinan kekurangan dukungan tetapi meningkatkan ketidakefektifan modal relatif terhadap opsi yang didukung fiat yang sebenarnya. Pencantuman kolateral non-stablecoin dan RWA membawa pertimbangan kustodi, hukum, dan pihak ketiga yang memerlukan kontrol off-chain yang kuat dan audit yang cermat. Oleh karena itu, whitepaper dan komunikasi Falcon menekankan kontrol risiko yang kuat: cadangan asuransi, kustodi multisig, audit pihak ketiga, kebijakan penerimaan kolateral yang konservatif, dan pengawasan tata kelola. Pengguna dianjurkan untuk membaca dokumentasi protokol dan laporan bukti cadangan saat mengevaluasi partisipasi.
Falcon Finance
Ke depan, Falcon bertujuan untuk meningkatkan adopsi USDf dengan memperluas kelayakan kolateral, meningkatkan likuiditas lintas rantai, dan memperluas integrasi dengan kustodian, mitra CeFi, dan aplikasi DeFi. Materi publik tim dan pengumuman mitra menunjukkan penekanan pada kesesuaian regulasi untuk RWA yang ter-tokenisasi, integrasi oracle yang kuat untuk umpan harga, dan alat manajemen kas yang ditingkatkan untuk menjaga peg tetap stabil sambil menyediakan hasil kompetitif untuk pemegang sUSDf. Bagi pengguna, protokol menjanjikan alternatif praktis untuk menjual aset demi likuiditas, menggabungkan unit akun berbasis dolar on-chain dengan peluang hasil dan partisipasi tata kelola melalui $FF. Seperti biasa dengan infrastruktur yang baru lahir, pengguna yang prospektif harus mempertimbangkan langkah-langkah perlindungan yang didokumentasikan, laporan audit, dan metrik on-chain waktu nyata sebelum menginvestasikan modal.
Falcon Finance
Singkatnya, Falcon Finance memosisikan dirinya sebagai lapisan kolateralisasi universal untuk DeFi: tempat untuk menyimpan aset siap kustodi dan menarik dolar sintetis yang ter-over-kolateralisasi sambil terus menghasilkan melalui strategi kelas institusi. Ini menghubungkan UX dua-token (USDf dan sUSDf), lapisan tata kelola ($FF), dan sekumpulan kolateral dan integrasi yang berkembang yang dimaksudkan untuk membuat likuiditas dolar on-chain lebih fleksibel, terdiversifikasi, dan tahan banting. Proyek ini telah menerbitkan whitepaper, meluncurkan tokenomics, mengamankan pendanaan strategis, dan memulai peluncuran ekosistem semua sinyal bahwa protokol bergerak dari penelitian ke produksi, meski menghadapi ujian teknis, ekonomi, dan regulasi yang menyertai upaya untuk menggabungkan aset tradisional dengan rel terdesentralisasi.
@Falcon Finance #FalconFinance FF $FF
