• Avviso Bitcoin: La trappola del leverage


  • Nel mercato delle criptovalute, non c'è nulla di più allettante del “grande leverage” e nulla di più distruttivo. In ogni ciclo di mercato, ciò che spesso fa uscire la maggior parte dei trader non è tanto un errore di valutazione della direzione, quanto il leverage stesso.



  • Cos'è la trappola del leverage?

  • L'essenza del leverage è utilizzare meno capitale per controllare posizioni più grandi. Quando la tendenza è favorevole, può amplificare rapidamente i profitti; ma in caso di volatilità di mercato, può anche amplificare esponenzialmente i rischi.

    Il Bitcoin non è un asset che cresce in linea retta, ma un mercato ad alta volatilità e alta liquidità, guidato da emozioni e capitali. È proprio questa caratteristica che rende il leverage una spada a doppio taglio estremamente pericolosa.


  • Molti trader non vedono male la tendenza, ma vengono liquidati in anticipo nella direzione giusta.



  • Perché il leverage è particolarmente mortale nel mercato di Bitcoin?

  • Il mercato di Bitcoin ha alcune caratteristiche distintive:




  • Ampia volatilità

    Anche in una sana tendenza rialzista, le correzioni del 5%–15% sono estremamente comuni.

    Per i possessori di spot, questo è rumore;

    Per le posizioni ad alto leverage, potrebbe essere un colpo mortale.




  • La caccia alla liquidità esiste realmente

    I grandi capitali non si preoccupano se i piccoli investitori hanno ragione, si preoccupano di dove ci sono stop loss e liquidazioni concentrati.

    L'alto leverage significa stop loss concentrati e posizioni evidenti.




  • L'emotività è fortemente incentivata

    Il panico e l'avidità nel mercato delle criptovalute vengono amplificati all'infinito, e il leverage fa sì che le emozioni escano rapidamente dai binari.





  • Come fa la maggior parte delle persone a cadere nella trappola del leverage?

  • Il processo è spesso molto simile:




  • Dopo uno o due trade di successo, la fiducia cresce rapidamente




  • Iniziano ad aumentare il leverage, riducendo gli stop loss




  • Il mercato subisce una normale correzione




  • La posizione viene liquidata




  • Acquisti emotivi, le perdite si ampliano ulteriormente




  • Alla fine, il conto non perde lentamente, ma viene svuotato tutto in una volta.



  • Come vedono il leverage i trader professionisti?

  • I trader che sopravvivono a lungo termine non dipendono dal leverage elevato per guadagnare. Il loro consenso è:




  • Il leverage non è uno strumento di profitto, ma uno strumento di gestione del rischio




  • Maggiore è il leverage, più estreme sono le richieste di precisione di ingresso e controllo delle emozioni




  • In un ambiente ad alta incertezza, il low leverage o il trading spot sono i vantaggi




  • Molti istituti e trader esperti preferiscono gestire il tempo e le posizioni nel ciclo giusto, piuttosto che cercare velocità con il leverage.



  • Scelte più solide nel mercato di Bitcoin


  • Possesso spot: dare al mercato abbastanza spazio di oscillazione




  • Strategia a basso leverage: anche se si sbaglia, si possono sopportare diversi tentativi




  • Gestione rigorosa delle posizioni: sopravvivere è più importante di un guadagno veloce




  • Comprendere i cicli, piuttosto che inseguire le emozioni




  • Nel mercato di Bitcoin, il maggiore vantaggio non è la capacità di previsione, ma la capacità di sopravvivere.



  • Conclusione

  • Il leverage non è malvagio, ma amplifica spietatamente ogni errore.

    Il Bitcoin premia la pazienza, la disciplina e il controllo del rischio, non l'impulsività e l'avidità.


  • Il mercato offrirà sempre opportunità, ma a condizione che—

    tu sia ancora presente nel mercato.