Rząd federalny oficjalnie wprowadził nową ustawę, która wpływa na inwestorów w kryptoaktywa w Brazylii. Wiceprezydent Republiki, Geraldo Alckmin, w trakcie pełnienia obowiązków prezydenta w miejsce Luli, który przebywa na G20, podpisał ustawę nr 15.265 w dniu 21 listopada 2025 roku. Norma ustanawia Specjalny Reżim Aktualizacji i Regulacji Majątkowej (Rearp).
Ustawa wprowadza szczegółowe przepisy dla tych, którzy posiadają „kryptoaktywów i innych aktywów wirtualnych”, zgodnie z definicją w Ramie Prawnym Krypto Walut.
W ten sposób ustawa dzieli program na dwie odrębne formy: aktualizację wartości dla już zgłoszonych dóbr oraz regulację majątku ukrytego przed Krajową Administracją Skarbową.
Termin przystąpienia jest krótki. Podatnicy mają tylko 90 dni, licząc od daty publikacji ustawy, na złożenie deklaracji i zapłatę podatków.
Płać mniej podatku w przyszłości: tryb aktualizacji nowej ustawy
Pierwszy typ Rearp koncentruje się na planowaniu podatkowym. Ustawa pozwala osobom fizycznym zaktualizować wartość majątków ruchomych i nieruchomych już zgłoszonych w podatku dochodowym. Obejmuje to wyraźnie aktywa wirtualne.
Inwestorzy, którzy kupili bitcoiny lub inne tokeny lata temu po niskich cenach, dzisiaj stają przed dużym potencjalnym zobowiązaniem podatkowym. Zwykle sprzedaż tych aktywów generuje zysk kapitałowy opodatkowany w wysokości od 15% do 22,5%.
Rearp tymczasowo zmienia tę logikę. Podatnik może zaktualizować wartość majątku do aktualnej wartości rynkowej. Na różnicę między pierwotnym kosztem nabycia a nową zaktualizowaną wartością stosuje się ostateczną stawkę podatkową w wysokości zaledwie 4%.
Ta strategia zwiększa koszt nabycia aktywa w deklaracji. W konsekwencji inwestor drastycznie zmniejszy podatek do zapłacenia przy przyszłej sprzedaży. Jednak prawo nakłada ograniczenie.
Jeśli inwestor sprzeda zaktualizowane aktywo w mniej niż dwa lata (w przypadku majątku ruchomego, takiego jak kryptowaluty), traci korzyści wynikające z systemu. W tej sytuacji urząd skarbowy odliczy to, co podatnik już zapłacił, i naliczy pełny podatek od zysku kapitałowego.
„Amnestia” dla niezgłoszonych aktywów i koniec karalności
Druga część ustawy dotyczy regulacji ukrytych majątku. Tekst zezwala na zgłoszenie środków, dóbr lub praw o legalnym pochodzeniu, które podatnik wcześniej nie zgłosił fiskusowi. Zasada dotyczy aktywów posiadanych w Brazylii lub za granicą do 31 grudnia 2024 roku.
Artykuł 9 ustawy wymienia wyraźnie „aktywa niematerialne wszelkiego rodzaju”, w tym marki, patenty i „kryptoaktywa“. Aby przystąpić do tego trybu, koszt jest wyższy. Ustawa uznaje wartość aktywów za przyrost majątkowy.
Podatnik zapłaci 15% podatku dochodowego od wartości rynkowej majątku. Ponadto nałożona jest kara w wysokości 100% od wartości tego podatku. W praktyce całkowity koszt regulacji wynosi 30% wartości znormalizowanego majątku.
Zaletą tego trybu jest pewność prawna. Całkowita płatność podatku i kary kończy karalność przestępstw przeciwko porządkowi podatkowemu.
To oznacza, że państwo nie będzie ścigać inwestora karnie za oszustwa podatkowe lub uchylanie się od płacenia podatków związanych z tymi konkretnymi dobrami, pod warunkiem, że źródło środków jest legalne.
Krajowa Administracja Skarbowa jeszcze musi uregulować szczegóły operacyjne, takie jak format deklaracji i ocena wartości rynkowej. Ustawa wymaga, aby podatnik udowodnił wartość rynkową za pomocą odpowiednich dokumentów lub ocen od wyspecjalizowanych podmiotów.
Na koniec, środek ten również zmienia zasady dotyczące opodatkowania hedgingu i pożyczania papierów wartościowych, ale główny nacisk dla inwestora detalicznego pozostaje na możliwościach Rearp dla aktywów cyfrowych.
