Okno czasowe: 2025-12-31 ～ 2026-01-04 (typowa struktura rynku na kilka dni po Nowym Roku)

Zastrzeżenie: poniższe treści mają charakter badawczy/edukacyjny i nie stanowią żadnych porad inwestycyjnych ani gwarancji zysków; aktywa kryptograficzne charakteryzują się dużą zmiennością, należy koniecznie stosować ryzyko i pozycje, które możesz znieść.

1. Zjawisko analizy: dlaczego „stare memy” zaczęły działać jako pierwsze?

W dniach noworocznych powszechnym zestawem działań jest:

BTC stabilizuje się/odbija → skłonność do ryzyka wzrasta → tory o wysokim beta są pierwsze do wzrostu

Memy mają naturalnie wysokie beta, elastyczność cenowa jest duża, wystarczy, że kapitał wróci tylko trochę, aby łatwo osiągnąć „powiększoną odbicie”.

Uwolnienie „presji pozycji” spowodowanej wcześniejszymi spadkami/powolnymi spadkami.

Gdy tylko pojawi się odbicie, pokrycie krótkich pozycji (short-covering) może zwiększyć wzrost (szczególnie na monetach o wysokim udziale kontraktów).

Płynność jest zwykle niska podczas wakacji.

Niska płynność oznacza: w trakcie spadku łatwiej jest wywołać wodospad.

W trakcie odbicia łatwiej jest „przeciąć kluczowy poziom oporu” kilkoma świecami K.

Tworzy to zatem ruch, który wygląda jak nagły wybuch.

2. Przyczyny strukturalne: ta fala odbicia bardziej przypomina „działania finansowe na przełomie roku”, a nie nagłą zmianę fundamentalną.

Te rodzaje odbić na przełomie roku są zazwyczaj napędzane przez 3 bardziej „strukturalne” czynniki.

2.1 De-lewarowanie na koniec roku/wypuszczenie presji sprzedażowej w grudniu → wstępne złagodzenie presji w styczniu.

Na koniec grudnia często występuje: ogólne „skurczenie wahań” lub „koncentracja de-lewarowania” aktywów ryzykownych.

Rozliczenie funduszy, dostosowanie pozycji prowadzi do pasywnej sprzedaży/zmniejszenia pozycji.

Po wejściu w styczeń, ta „pasywna presja sprzedażowa” będzie okresowo łagodzona, a rynek będzie łatwiej odbijał się od „pierwszej fali emocji noworocznych”.

Możesz to zrozumieć jako: sprzedający najpierw sprzedają, pozostałe ciśnienie sprzedażowe maleje, cena staje się naturalnie łatwiejsza do odbicia.

(Na tradycyjnych rynkach omawia się „efekt stycznia”, w kryptowalutach może niekoniecznie być to samo, ale zachowania finansowe na przełomie roku rzeczywiście powtarzały się w wielu latach).

2.2 Marginalna poprawa płynności/finansów: rynek zaczyna obstawiać „luźniejsze środowisko płynności”.

Na poziomie makro, rynek często odzwierciedla oczekiwania dotyczące „marginalnej poprawy płynności” najpierw na wysoko zmiennych aktywach.

Gdy krótkoterminowe naciski finansowe łagodnieją, a sygnały płynności się poprawiają, BTC zazwyczaj najpierw stabilizuje się, a następnie rozprzestrzenia się na ETH/altcoiny, a w końcu na meme i monety o mniejszej kapitalizacji.

2.3 Narracja i struktura meme coinów łatwiej wywołują krótkoterminowe wybuchy.

Wzrost Meme coinów zazwyczaj nie jest wynikiem „nowych przełomów technologicznych”, lecz trzech zjawisk nakładających się na siebie:

Narracja: popularność w mediach społecznościowych, rozprzestrzenianie się KOL, emocje noworoczne, szybki powrót uwagi.

Struktura: zmiany w pozycjach kontraktowych/stawce finansowania/otwartych pozycjach (OI).

Grafika: kluczowe poziomy oporu przełamane, co prowadzi do zwiększonej aktywności zakupowej/sprzedażowej/algorytmicznych zleceń.

Gdy „punkty narracyjne zapłoną” + „zgniatanie kontraktów” + „przełamanie poziomów technicznych” wystąpią jednocześnie, powstanie wrażenie „nagle zbiorowe odbicie”.

3. W tej rundzie rynku, na które 6 „podstawowych wskaźników” powinieneś zwrócić uwagę.

Dlaczego odbicie może trwać/ dlaczego może się zatrzymać.

3.1 Czy BTC utrzymuje kluczowy poziom („główny włącznik” rynku).

BTC jest kotwicą preferencji ryzyka całego rynku.

Dopóki BTC ponownie nie osłabnie, meme i altcoiny o małej kapitalizacji zazwyczaj szybko realizują zyski.

3.2 Netto napływ stablecoinów (czy nowy kapitał naprawdę napływa).

Klucz do trwałości odbicia: nowy kapitał.

Jeśli widzisz tylko wzrost cen, ale podaż stablecoinów/napływ netto na łańcuchu nie współpracuje, to prawdopodobnie jest to „odbicie w stylu zgniatania”.

3.3 Stawka finansowa (Funding) i otwarte pozycje (OI)

Wzrost + gwałtowny wzrost finansowania + gwałtowny wzrost OI: łatwo wystąpić w „wielkiej gęstości → korekta likwidacji”.

Wzrost + umiarkowane finansowanie + zdrowa struktura OI: bardziej przypomina „naprawę trendu/nową rundę budowania pozycji”.

3.4 Mapa likwidacji (Liquidation).

Na przełomie roku często występuje: najpierw opróżnij jedną stronę, a następnie opróżnij przeciwną stronę.

Możesz użyć „mapy likwidacji” do wyjaśnienia: dlaczego pojawia się „nagle jedna igła”.

3.5 Dominacja BTC (dominacja) i rotacja sektorowa.

Wzrost dominacji BTC: defensywa, ciągłość odbicia altcoinów jest słabsza.

Spadek dominacji BTC + wzrost ETH: bardziej przypomina „rozprzestrzenienie ryzyka”, altcoiny mają większe szanse.

3.6 Popularność w mediach społecznościowych/wskaźnik wyszukiwania (meme szczególnie ważne).

Uwaga meme to płynność.

Wzrost popularności, wzrost wolumenu, cena staje się bardziej podatna na „nieliniowy wzrost”.

4. Plan transakcji: użyj „symulacji scenariuszy” zamiast „zgadywania szczytów i dołków”.

4.1 Ustalenie 3 żelaznych zasad (uniwersalne dla wszystkich monet).

Maksymalna strata z pojedynczej transakcji: zalecana 0.5%~1% wartości netto konta (nowicjusze powinni ustawić niższe).

Nie ścigaj wzrostów: prawidłowa postawa ścigania wzrostów to „potwierdzenie po odbiciu”, a nie „wzrost w emocjach”.

Podział zleceń i stop-loss muszą być ze sobą zgodne: wchodź w części, realizuj zyski w częściach + wyraźnie określ punkt nieważności.

4.2 Scenariusz A: kontynuacja odbicia (naprawa trendu → dalszy wzrost).

Warunki wyzwalające (im więcej spełnionych, tym lepiej):

BTC utrzymuje kluczowy poziom (przynajmniej nie ustanawia nowych minimów).

Emocje rynkowe przechodzą z „strachu” do „neutralności”.

Finansowanie nie jest skrajne, wzrost OI nie jest przegrzany.

Wzrost wolumenu i nie łamanie wsparcia podczas odbicia.

Wykonanie strategii:

Robić tylko „zakupy po odbiciu” (pullback entry).

Cel: chwytać część trendu, a nie łapać najniższy punkt.

Zalecenia dotyczące pozycji.

Plan podziału pozycji na 3 części: 30% / 30% / 40%.

Pierwsza część: odbicie do wsparcia i pojawienie się sygnału zatrzymania spadków.

Druga część: potwierdzenie silnej struktury (np. przełamanie wcześniejszych szczytów).

Trzecia część: zwiększenie pozycji w trendzie (ale stop-loss musi podążać za wzrostem).

4.3 Scenariusz B: niepowodzenie odbicia (krótkie zgniatanie → realizacja zysków na wysokim poziomie).

Typowe sygnały:

W trakcie wzrostu finansowanie/OI jest przegrzane.

Cena wzrasta, ale wolumen nie nadąża (lub pojawia się długi cień).

BTC spada, podczas gdy altcoiny/meme nadal są w „ostatnim sprincie”.

Wykonanie strategii:

Nie otwieraj „nowych pozycji na wzrost”, przejdź do „zmniejszenia pozycji na wysokim poziomie/realizacji zysków”.

Użyj „ruchomego stop-loss” aby chronić zyski.

Pozwól na przegapienie ostatniego fragmentu, ale unikaj realizacji zysków.

4.4 Scenariusz C: wahania i przeciąganie (najłatwiej występują wahania w stop-loss).

Cechy:

BTC konsoliduje, altcoiny szybko się zmieniają.

Ten sam rodzaj monety łatwo „idzie w górę, a potem w dół”.

Wykonanie strategii:

Zmniejsz pozycję i lewarowanie (najlepiej 0 lewaru).

Robić tylko w ramach przedziału: kupuj na wsparciu, sprzedawaj na oporze.

Zrób stop-loss bardziej „szerokim”, ale pozycja bardziej „mała”

5. Konkretne strategie dotyczące DOGE / SHIB / PEPE.

Uwaga: różne giełdy/aktywa na łańcuchu mogą mieć te same monety (szczególnie PEPE, SHIB), przed złożeniem zamówienia należy koniecznie sprawdzić adres kontraktu/rynkowy.

5.1 DOGE (stara liderka meme: duża elastyczność, wysoka uwaga).

Odpowiednia strategia: handel w ramach trendu podczas jego naprawy; handel w przedziale podczas wahań.

Kluczowy punkt:

DOGE często jest „wskaźnikiem” sektora meme, jeśli nie rośnie, inne meme mogą stracić na ciągłości.

Szablon planu:

Wejście: odbicie na kluczowym poziomie wsparcia + pojawienie się sygnału zatrzymania spadków (spadek przy niskim wolumenie lub wzrost przy wysokim wolumenie).

Stop-loss: przełamanie tego poziomu wsparcia i brak możliwości powrotu (oparte na dziennej/4H).

Realizacja zysków: zbliżając się do wcześniejszych szczytów/kluczowych poziomów oporu, zrealizuj część pozycji (przynajmniej 1/3).

5.2 SHIB (również o dużej zmienności, ale bardziej pod wpływem „emocji sektora”).

Odpowiednia strategia: bardziej konserwatywne pozycje, szybsze realizowanie zysków.

Kluczowy punkt:

SHIB często wykazuje szybkie ruchy „wzrost i spadek”, więc zaleca się: najpierw zrealizuj zyski.

Nie wyobrażaj sobie, że sprzedasz „w jednym kroku podwójnie”.

Szablon planu:

Wejście: czekaj na odbicie + potwierdzenie struktury, nie bierz za wzrost.

Realizacja zysków: podzielona realizacja zysków w bardziej aktywnym tempie (np. 25% / 25% / 50%).

Ryzyko: jeśli BTC osłabnie, SHIB zazwyczaj szybciej realizuje zyski.

5.3 PEPE (właściwości „emocjonalne + zgniatanie kontraktów” są silniejsze).

Odpowiednia strategia: handel zdarzeniowy/emocjonalny w ramach ścisłej kontroli ryzyka.

Kluczowy punkt:

PEPE łatwo przyjmuje strukturę „szybkiego wzrostu → gwałtownego spadku → ponownego wzrostu”.

Możesz podkreślić w swoim filmie: rdzeniem PEPE jest rytm, a nie wiara.

Szablon planu:

Wejście: potwierdzenie po odbiciu + Funding/OI nie skrajne.

Stop-loss: musi być jasny, nie „trzymaj pozycji”.

Realizacja zysków: gdy spotkasz dużą świecę wzrostową, przynajmniej zablokuj część zysków.

6. Podsumowanie.

Ostatnie odbicie DOGE, PEPE, SHIB i wielu altcoinów jest zasadniczo bardziej jak naprawa emocji po przełomie roku + odbicie po zakończeniu de-lewarowania.

Meme poruszają się najpierw, ponieważ mają wyższe Beta, bardziej wyraźne zgniatanie kontraktów, a także szybciej wracającą uwagę.

Kluczem do tego, czy rynek może kontynuować, nie jest „jak silny jest dany coin”, lecz:

Czy BTC jest stabilne, czy stablecoiny wchodzą, czy stawka finansowa i OI są przegrzane.

W transakcjach nie zgaduj szczytów i dołków, użyj symulacji scenariuszy: jeśli trend się utrzymuje, wróć do handlu, jeśli odbicie nie powiedzie się, zrealizuj zyski i wycofaj się, w przypadku wahań zmniejsz pozycję.

7. Lista ryzyk.

Wysoka zmienność + wysoki lewar = gwałtowny wzrost prawdopodobieństwa likwidacji.

Wzrost Meme coinów jest bardzo uzależniony od uwagi i płynności, może „przyjść szybko, a odejść jeszcze szybciej”.

Ryzyko związane z moneta o tej samej nazwie/fałszywe monety (PEPE / SHIBI itp. należy szczególnie sprawdzić adres kontraktu).

Każda narracja o „szaleńczym wzroście” może być krótkoterminową emocją, a nie długoterminową wartością.