Os mercados de criptomoedas são significativamente mais voláteis do que o forex, e vários fatores-chave contribuem para essa instabilidade. Enquanto o forex tem uma longa história de liquidez profunda e supervisão regulatória, o mercado de cripto ainda está em suas fases de desenvolvimento. Aqui está uma breve análise do porquê o cripto é mais imprevisível do que a troca de moeda tradicional.
1️⃣ Liquidez Limitada
O mercado forex possui volumes de negociação diários que superam $7 trilhões, tornando-o altamente líquido. Em contraste, a capitalização total do mercado de cripto é muito menor, com volumes diários variando de $100 bilhões a $300 bilhões. Consequentemente, grandes ordens de compra ou venda em cripto podem levar a mudanças de preço drásticas, ao contrário do forex, onde negociações semelhantes têm menos impacto.
2️⃣ Regulação Mínima
O forex é fortemente regulado por bancos centrais e autoridades financeiras globalmente. Em contraste, o mercado de cripto, em grande parte não regulamentado, varia por jurisdição, permitindo negociações especulativas e manipulações repentinas de mercado, muitas vezes influenciadas por "baleias", o que leva a oscilações de preços imprevisíveis.
3️⃣ Dirigido pelo Sentimento
Cripto é altamente sensível a notícias, redes sociais e sentimento público. Um único tweet de uma figura proeminente pode causar flutuações significativas de preço em minutos. O Forex, por outro lado, é principalmente afetado por dados macroeconômicos e taxas de juros, resultando em um ambiente mais estável.
4️⃣ Alavancagem Extrema
Enquanto corretores de forex oferecem alavancagem entre 1:10 e 1:50, as exchanges de cripto podem chegar até 125x. Isso amplifica as oscilações do mercado e aumenta o risco de liquidações, frequentemente levando a picos ou quedas repentinas de preços à medida que traders são eliminados em posições de alta alavancagem.
5️⃣ Negociação 24/7
Diferente do forex, que opera durante horários definidos nos dias úteis, o mercado de cripto negocia 24/7. Essa atividade constante significa que não há tempo de inatividade para resfriamento do mercado, resultando em mudanças de preço dramáticas, especialmente durante horários de menor movimento.
Considerações Finais
Após ter feito a transição do forex para o cripto há quase dois anos, testemunhei a extrema volatilidade em primeira mão. A combinação de baixa liquidez, regulação fraca, sentimento especulativo, alta alavancagem e negociação contínua torna o cripto imprevisível. Embora essa volatilidade apresente riscos, também cria oportunidades significativas para aqueles que entendem a dinâmica do mercado. Uma gestão eficaz de riscos e manter-se informado são cruciais para navegar por essas flutuações de preços.
