O Conselho de Bancos Comunitários da Associação Americana de Bancos disse nesta segunda-feira que está fazendo esforços para resolver uma falha na recentemente aprovada Lei GENIUS. O conselho planeja fechar uma suposta brecha que permite que emissores de stablecoins financiem indiretamente pagamentos a titulares de stablecoins por meio de exchanges de criptomoedas.
Os membros do conselho afirmaram em uma carta ao Senado que a Lei GENIUS, aprovada no ano passado, poderia limitar os depósitos nos bancos locais e desfavorecer pequenas empresas e famílias. A legislação proibiu os emissores de stablecoins de oferecer juros ou rendimento aos titulares, já que a iniciativa poderia colocar esses ativos digitais em concorrência com contas de poupança bancárias.
Falha na Lei GENIUS ameaça a dinâmica de empréstimos dos bancos locais
Em julho, votei NÃO na Lei GENIUS porque ela continha uma porta secreta para uma moeda digital de banco central (CBDC).
Naquela época, Johnson prometeu aos conservadores que colocaria o projeto de Tom Emmer, que fechava a brecha para a CBDC, no NDAA para conseguir nosso voto sobre o projeto de Trump, o… https://t.co/EHvpwgE9v8
— Ex-deputada Marjorie Taylor Greene🇺🇸 (@RepMTG) 9 de dezembro de 2025
O grupo também acredita que corrigir a falha na legislação poderia afetar a capacidade dos bancos locais de emprestar dinheiro e fornecer empréstimos aos seus usuários. O Bank Policy Institute afirmou em agosto que o resultado seria um risco maior de fuga de depósitos, especialmente em tempos de tensão. A empresa observou que uma redução na oferta de crédito nos bancos poderia levar a taxas de juros mais altas, menos empréstimos e custos aumentados para as empresas.
A comunidade de bancários reconheceu que a legislação sobre stablecoin não é perfeita do ponto de vista dos bancos comunitários, mas é um esforço válido para trazer regulamentação para o mercado de stablecoin. No entanto, o conselho acredita que as restrições da proposta sobre pagamentos de juros limitam o novo mercado de pagamentos de competir com depósitos bancários e também perturbam o empréstimo baseado em comunidades na indústria.
O ABA afirmou que a eliminação dos pagamentos de juros na Lei GENIUS poderia incentivar os clientes a colocar todos os seus fundos em stablecoins. O conselho apontou a estimativa do Tesouro dos EUA de que cerca de 6,6 trilhões de dólares em depósitos bancários estão em risco devido às limitações nos pagamentos de juros na legislação.
“Isso não era uma brecha, e você sabe disso. 376 democratas e republicanos na Câmara e no Senado rejeitaram seu esforço desregrado para evitar a concorrência. Também o fez um presidente. Está na hora de seguir em frente.”
– Paul Grewal, Diretor Jurídico da Coinbase.
O grupo de mais de 200 líderes de bancos comunitários acredita que algumas empresas exploraram uma suposta brecha e poderiam perturbar toda a indústria de empréstimos dos bancos comunitários. O conselho argumentou que exchanges de ativos digitais e emissores de stablecoin não foram projetados para preencher a lacuna de empréstimos e que também não serão capazes de oferecer produtos garantidos pela FDIC.
Algumas exchanges de ativos digitais, incluindo Coinbase e Kraken, já oferecem recompensas para detentores de stablecoins. O ABA planeja impor uma proibição sobre emissores de stablecoin que ofereçam juros na legislação do mercado cripto.
O conselho também procurou alterar a suposta brecha na legislação por meio de uma carta aos legisladores em agosto de 2025. O Crypto Council for Innovation e a Blockchain Association afirmaram em uma carta ao Comitê de Bancos do Senado no mesmo mês que pagamentos com stablecoin não têm como objetivo financiar empréstimos. Também concordaram que a revisão na proposta de stablecoin sufocaria a inovação e a escolha do consumidor.
O Bank Policy Institute argumentou que, apesar da Lei GENIUS, atores ilícitos ainda têm oportunidades de explorar ativos digitais e o sistema financeiro dos EUA. A empresa acredita que atores ilícitos poderiam usar carteiras não hospedadas e internacionalmente hospedadas para evadir a detecção e acessar o sistema financeiro dos EUA.
FDIC aprova procedimentos de aplicação da Lei GENIUS para bancos aprovados regulatóriamente
O Conselho da Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) aprovou uma proposta para implementar a aplicação da legislação sobre stablecoin em 16 de dezembro. A agência confirmou que a lei permite que instituições financeiras emitam pagamentos com stablecoin por meio de uma subsidiária e participem de atividades relacionadas.
A FDIC também afirmou que um banco dos EUA aprovado regulatóriamente que deseja emitir pagamentos de stablecoin por meio de uma subsidiária é obrigado a se candidatar ao órgão regulador para ser aprovado como emissor legítimo de stablecoin. A agência acrescentou que a legislação exige que ela receba e analise as solicitações, bem como emita regulamentações de implementação para o processo de solicitação.
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