În noaptea de joi, piața a fost din nou zguduită de datele nemuncitorilor din SUA din septembrie! Odată ce datele au fost publicate, acțiunile din SUA au „explodat de entuziasm”, indicele Dow, Nasdaq și S&P 500 au sărit în sus, iar acțiunile din sectorul tehnologic au fost cu adevărat euforice. Pe de altă parte, aurul și criptomonedele au căzut „cu un zgomot”, în special în cercul criptomonedelor, care a pierdut 5% într-o noapte, iar această scenă de foc și gheață este cu adevărat mai captivantă decât un film de la Hollywood!
一、非农数据“亮眼”，但劳动力市场仍是“软脚虾”？
9 septembrie, nemuncitorii au adăugat 119000 de locuri de muncă, de peste două ori mai mult decât așteptările de 52000 ale pieței, iar Casa Albă s-a grăbit să iasă „să se laude”, spunând că aceste locuri de muncă sunt toate din sectorul privat și sunt lucrători din SUA, această auto-laudă este foarte evidentă. Totuși, mogulul obligațiunilor de la Goldman Sachs, Hehe, a aruncat o găleată de apă rece: nu te lăsa păcălit de datele strălucitoare, esența pieței muncii este totuși falsă, iar o reducere a ratei dobânzii în decembrie ar putea deveni realitate.
Dar așteptările pieței cu privire la o reducere a dobânzilor sunt precum o montagne russe — datele CME arată că probabilitatea unei reduceri de 25 de puncte de bază în decembrie este de doar 29,8%, în timp ce probabilitatea cumulată a reducerilor până în ianuarie anul viitor a sărit la 49,5%. Această emoție instabilă îi face pe investitori să fie îngrijorați.
2. Oficialii Rezervei Federale „stropesc apă rece”, iar piața ratelor de dobândă își schimbă fața.
În timp ce piața se gândește febril la o posibilă reducere a dobânzilor, oficialii Rezervei Federale ies în față pentru a „răci” lucrurile. Ball a declarat fără ezitare că nu este încrezător în rata inflației de 3%, iar Harmak a fost și mai dur, avertizând că o reducere a dobânzilor ar putea declanșa riscuri financiare. Piața ratelor de dobândă a reacționat imediat, simțind că o reducere în decembrie este practic exclusă.
Dar bursa americană nu vrea să creadă în rău, deschizându-se cu o creștere, indicele Dow a crescut cu 1,43%, Nasdaq a crescut cu 2,53%, iar S&P 500 a crescut cu 1,90%. Acțiunile tehnologice au devenit cei mai mari câștigători, internetul și sectorul semiconductorilor au explodat, indicele „cele șapte giganturi tehnologice” a crescut cu aproape 2000 de puncte, cu o creștere de peste 3%, aceste mișcări sunt într-adevăr impresionante!
3. Performanța Nvidia „orbitoare”, dar industria de producție încă se „zbate”.
În ceea ce privește acțiunile, Nvidia a avut o performanță remarcabilă, crescând cu aproape 4%. Veniturile din al treilea trimestru au ajuns la 57 de miliarde, cu o creștere de 62% față de anul precedent, iar ce este și mai impresionant este că veniturile estimate pentru al patrulea trimestru sunt de 65 de miliarde, depășind așteptările pieței, rezultatul este cu adevărat impresionant!
Cu toate acestea, datele din industria de producție au fost un obstacol — indicele de fabricație al Rezervei Federale din Philadelphia și indicele comenzilor noi au scăzut, ceea ce arată că industria de producție încă se zbate în „apă adâncă și foc”. Contradicțiile structurale ale recuperării economice sunt evidente în acest moment.
4. Aurul prezintă o mișcare în formă de „V”, criptomonedele se prăbușesc, iar emoțiile pieței intră în haos.
Odată ce datele non-farm au fost publicate, aurul spot a scăzut brusc cu peste 1,5%, deși ulterior și-a recuperat parțial pierderile, dar nu a reușit să mențină pragul de 4100 de dolari. Această mișcare în formă de „V” a făcut ca mulți jucători de aur să-și crească pulsul.
Criptomonedele sunt și mai afectate, Bitcoin scade cu 5%, iar celelalte monede alternative îl urmează. Schimbarea emoțiilor activelor riscante s-a manifestat pe deplin în această noapte.
5. Cum ar trebui să reacționeze jucătorii obișnuiți? Nu lăsați fluctuațiile pe termen scurt să vă „ghideze”.
Această montagne russe a pieței este, în esență, condusă de emoții, în timp ce fundamentele reale nu sunt atât de puternice pe cât par datele. Deși există așteptări de reducere a dobânzilor, „fața rece” a Rezervei Federale a fost deja prezentată, iar viitorul va depinde de datele economice.
Pentru noi, jucătorii obișnuiți, nu trebuie să lăsăm fluctuațiile pe termen scurt să ne abată atenția. Continuăm să investim regulat, așteptăm cu răbdare oportunitățile și nu ne lăsăm purtați de emoțiile pieței. Amintiți-vă: agitația este a pieței, raționalitatea este a voastră!
Datele non-farm ne arată din nou sensibilitatea și vulnerabilitatea pieței. Bursa americană sărbătorește, criptomonedele scad brusc, aurul face o mișcare în formă de V... fiecare activ răspunde așteptărilor în felul său. Iar adevărații câștigători sunt mereu cei care pot rămâne calmi și văd esența lucrurilor.
