С расширением децентрализованных финансов ликвидность стала все более фрагментированной среди десятков блокчейнов и бирж. Поиск лучшей цены для обмена токенов часто означает сравнение нескольких платформ, учитывая стоимость газа и принимая риски проскальзывания. 1inch был создан для решения этой проблемы, агрегируя ликвидность среди децентрализованных бирж и автоматически направляя сделки для достижения наиболее эффективного исполнения.
Вместо того чтобы действовать как независимая биржа, 1inch функционирует как интеллектуальный слой поверх существующих рынков DeFi, помогая пользователям получать конкурентные ставки с минимальными усилиями.
Для чего предназначен 1inch
1inch — это агрегатор децентрализованных финансов, который соединяется с многочисленными децентрализованными биржами и пулами ликвидности. Когда пользователь инициирует обмен, протокол сканирует доступные рынки и определяет, как выполнить сделку наиболее экономичным способом. Это часто означает разделение одной транзакции между несколькими источниками ликвидности для уменьшения влияния на цену и проскальзывания.
Платформа поддерживает различные торговые опыты, начиная от быстрых обменов для повседневного использования и заканчивая продвинутыми настройками, которые позволяют пользователям точно настраивать стратегии газа, допустимое проскальзывание и предпочтения маршрутизации. Лимитные ордера также поддерживаются, позволяя трейдерам указывать ценовые условия, при которых должен быть выполнен обмен, а не принимать текущую рыночную ставку.
Происхождение 1inch
1inch был основан в 2019 году во время хакатона ETHGlobal Сергеем Кунцом и Антоном Буковым. Проект возник как ответ на одну из ранних проблем DeFi: идентичные токены, торгующиеся по разным ценам на нескольких биржах. С тех пор протокол вырос в многосетевую экосистему, поддерживаемую Фондом 1inch и управляемую децентрализованной автономной организацией, где держатели токенов руководят обновлениями и долгосрочной стратегией.
Как работает Протокол агрегации
В основе платформы лежит Протокол агрегации, который обрабатывает обмен токенов. Эта система полагается на проприетарный алгоритм маршрутизации, известный как Pathfinder. Pathfinder оценивает глубину ликвидности, цены токенов и газовые расходы в реальном времени, прежде чем определить оптимальный путь выполнения.
Вместо того чтобы направлять всю сделку через одну биржу, Pathfinder может разделить транзакцию между несколькими децентрализованными биржами или даже несколькими пулами на одной и той же бирже. Этот подход помогает минимизировать проскальзывание и обеспечивает более выгодный курс для пользователей, особенно для крупных сделок.
Все сделки выполняются через смарт-контракты как атомарные транзакции. Это означает, что сделка либо выполняется точно так, как указано, либо полностью проваливается, защищая пользователей от частичного выполнения или неожиданных результатов, если один источник ликвидности становится недоступным.
Лимитные ордера и продвинутая торговая логика
Помимо мгновенных обменов, 1inch предлагает протокол лимитных ордеров, который дает трейдерам более точный контроль. С лимитными ордерами пользователи определяют условия, при которых сделка должна быть выполнена, например, продажу токена только в том случае, если он достигнет определенной цены.
Эти ордера хранятся вне цепи до тех пор, пока условия не будут выполнены. После срабатывания их может заполнить любой, включая сам Протокол агрегации. Сторона, выполняющая ордер, оплачивает газовые сборы, и протокол не взимает дополнительных затрат за эту услугу. Этот дизайн также позволяет более продвинутым функциям, таким как аукционы и механизмы запроса цен, которые позволяют контрагентам выполнять сделки на заранее определенных условиях.
Агрегация спотовых цен и рыночные данные
1inch также предоставляет Агрегатор спотовых цен, который предоставляет актуальные цены токенов на децентрализованных рынках. Система извлекает данные из цепи с нескольких бирж, фильтрует пулы с низкой ликвидностью и нормализует обернутые активы обратно к их основным токенам.
Путем вычисления средневзвешенных цен с учетом ликвидности агрегатор производит цены, которые более точно отражают истинные рыночные условия. Этот инструмент в первую очередь предназначен для использования вне цепи, так как полагание на него непосредственно в смарт-контрактах может привести к рискам манипуляций.
Опыт использования кошелька 1inch
Экосистема выходит за рамки протоколов с кошельком 1inch, некостодиальным мобильным кошельком, который интегрирует обмен, стейкинг и отслеживание портфеля. Он поддерживает аппаратные кошельки для повышения безопасности и включает встроенное обнаружение мошенничества, которое предупреждает пользователей при взаимодействии с потенциально вредоносными веб-сайтами или приложениями.
Хотя эти меры предосторожности улучшают безопасность, от пользователей по-прежнему ожидается осторожность, поскольку взаимодействие с децентрализованными приложениями всегда несет в себе определенный риск.
Роль токена 1INCH
1INCH — это родной токен экосистемы с максимальным предложением в 1,5 миллиарда. Он играет центральную роль в управлении и участии. Владельцы токенов могут голосовать за обновления протокола, структуры сборов, управление казной и работу специализированных функций, таких как Режим слияния.
Стейкинг 1INCH позволяет участникам поддерживать безопасность протокола и зарабатывать вознаграждения, распределяемые через инициативы DAO. Владельцы также могут делегировать свои голоса доверенным представителям, что позволяет активно участвовать в управлении, не управляя каждым предложением напрямую.
Заключительные мысли
1inch стал основным инструментом в децентрализованных финансах, упрощая доступ к фрагментированной ликвидности. Через свой Протокол агрегации, продвинутое маршрутизирование через Pathfinder и гибкую систему лимитных ордеров он помогает пользователям торговать более эффективно на нескольких рынках. В сочетании с дополнительными инструментами, такими как Агрегатор спотовых цен и некостодиальный кошелек, 1inch продолжает занимать ключевую инфраструктурную позицию для пользователей DeFi, стремящихся к лучшему выполнению и большему контролю над своими сделками.
