В @ListaDAO закладывайте голубые фишки (например, BTCB / ETH / BNB) для займа lisUSD (или USD1), помещая этот стабильный монета на Binance Earn (или аналогичные платформы) в продукты с высокой доходностью (например, краткосрочные акции могут достигать ~20% годовых). Когда процентная ставка по займу явно ниже доходности финансовых продуктов, возникает доход от арбитража. Основной момент: арбитраж = годовая доходность финансовых продуктов − годовая ставка по займу, и если после вычитания комиссий и рисковых затрат остается положительное число, арбитраж возможен. В данной статье в основном рассматривается, как новички могут использовать низкие ставки Lista DAO для арбитража! Автор: 区块财经说.
Первый, почему Lista DAO может стать преимуществом на «стороне затрат»?
Lista — это децентрализованный кредитный протокол, который позволяет использовать BNB/ETH/BTCB и другие активы в качестве обеспечения для выпуска lisUSD (или USD1). Пользователи могут взять стабильные монеты по относительно низкой процентной ставке (ставка займа будет динамически регулироваться в зависимости от использования пула). Это снижает «стоимость капитала», становясь отправной точкой для арбитража.
Приведем самый простой арифметический пример (расчет по годам)
Предположим (примерные цифры):
Заем 1 USD на Lista (здесь мы используем «1 USD» для представления ваших заимствованных lisUSD / USD1), ставка займа 1.00% / год (примерное значение).
Разместите этот 1 USD в одном из краткосрочных инвестиционных продуктов Binance Earn с годовой доходностью 20.00% / год (пример мероприятия).
Шаги и поэтапные формулы:
Сумма долга через год = основная сумма займа × (1 + ставка займа)
= 1.00 × (1 + 0.01)
= 1.00 × 1.01
= 1.01 USDВозврат инвестиций через год = основная сумма инвестиций × (1 + годовая доходность инвестиций)
= 1.00 × (1 + 0.20)
= 1.00 × 1.20
= 1.20 USDГодовая чистая прибыль (валовая прибыль) = Возврат инвестиций − долг
= 1.20 − 1.01
= 0.19 USDСоответствующая чистая доходность = 0.19 / 1.00 = 19.00% / год
Таким образом: заимствуя 1 USD, годовая стоимость займа 1%, разместив на инвестиции с годовой доходностью 20%, теоретически можно получить 19% чистой годовой разницы (не учитывая другие комиссии и рисковые расходы). (Каждый шаг выше разбит на умножение и вычитание, чтобы обеспечить точность цифр).
Второй, практические шаги
Подготовить кошелек: подготовьте кошелек, поддерживающий Lista на BNB Chain (например, переключитесь на BSC в MetaMask / WalletConnect).
Обеспеченные активы: переведите ваши BTCB / ETH / BNB в обеспечение Lista (выберите в зависимости от типа обеспечения на странице Lista).
Заем lisUSD (или USD1): выберите заем стабильных монет на $LISTA платформе, обратите внимание на минимальную сумму займа и текущую процентную ставку (страница будет показывать Ставку займа / Сумма займа).
Переведите lisUSD на централизованную платформу (например, Binance): вносите USD1 (или приемлемую стабильную монету) в соответствии с требованиями платформы и подписывайтесь на соответствующий продукт Binance Earn (например, акции USD1 Flexible / Simple Earn).
Наблюдайте и управляйте позицией: установите разумный уровень залога (не заимствуйте до предела), настройте уведомления или установите автоматическое добавление маржи, чтобы предотвратить ликвидацию при резком падении цен.
Срок действия/в любое время выкуп: верните основную сумму + доходы, погасите основной долг и проценты по lisUSD, выведите чистую прибыль. Обратите внимание: некоторые мероприятия имеют период блокировки или ограничения по уровням вознаграждений (проверьте правила мероприятий).
Три, распространенные расходы/ограничения
Комиссия за газ/вывод/проскальзывание обмена: межсетевое взаимодействие или ввод на биржу создаст расходы, от нескольких центов до нескольких долларов (в зависимости от загруженности сети и цепочки).
Ограничения на мероприятия платформы: акция Binance на 20% обычно имеет временные или региональные/квотные ограничения (иногда для пользователей из разных стран, ежедневно/на человека). Обязательно читайте детали мероприятия.
Процентные ставки по займам не фиксированы: ставки Lista будут колебаться в зависимости от использования пула, могут возрастать в любой момент (особенно когда много людей одновременно берут займы)
Четвертый, список рисков (которые необходимо учитывать)
Риск ликвидации (самый важный): если цена обеспеченной голубой монеты падает, уровень маржи снижается, ваша позиция может быть принудительно ликвидирована, и убытки могут превысить доход от разницы ставок. Lista имеет LTV / MCR / логику ликвидации, необходимо внимательно отслеживать конкретные пороги и поддерживать безопасный запас.
Риск смарт-контрактов: у Lista или других DeFi-протоколов могут быть уязвимости контракта или риск атаки.
Риск контрагента централизованной биржи: размещение заимствованных стабильных монет на Binance (централизованной платформе) может создать риски хранения и надзора платформы, например, ограничения на вывод, заморозка или внезапное отключение мероприятий.
Риск отмены ставок/мероприятий: высокие ставки Binance часто являются акциями, которые могут закончиться в любой момент или ограничить квоты для новых средств.
Риск привязки стабильных монет: стабильность и обменяемость заимствованных lisUSD / USD1 также имеет риски (если стабильные монеты отклоняются, это приведет к дополнительным потерям).
Пять, рекомендации по управлению рисками
Не доводите заем до предела: поддерживайте достаточный уровень обеспечения (например, удерживайте LTV ниже безопасного порога 60–70%), чтобы оставить место для колебаний цен.
Используйте только свободные деньги и допустимые плечи: не используйте средства для жизненных нужд или значительные позиции для высоколиквидного арбитража.
Постепенный вход / резервирование газа: несколько небольших операций могут снизить риски и облегчить быструю донастройку или коррекцию.
Настройте автоматические уведомления/инструменты мониторинга: используйте мониторинг на блокчейне, предупреждения о ценах или функции уведомлений Lista для контроля уровня залога и процентной ставки займа.
Шестой, примеры сценариев
Предположим:
Ставка займа: 1.00%/год
Доходность инвестиций: 20.00%/год
Суммарные единовременные расходы на блокчейне и вывод: 0.50 USD (единовременно) (пример)
Мы используем годовой расчет, заимствуя 100 USD (умножение для удобства просмотра фактической доходности)
Формула:
Долг по займу (в конце года) = 100 × 1.01 = 101.00 USD
Возврат инвестиций (в конце года) = 100 × 1.20 = 120.00 USD
Валовая прибыль = 120.00 − 101.00 = 19.00 USD
Вычет единовременных расходов 0.50 USD: Чистая прибыль = 19.00 − 0.50 = 18.50 USD
Чистая доходность = 18.50 / 100 = 18.5% / год
Заключение: даже с учетом единовременной комиссии (пример 0.5%) чистая годовая доходность все равно близка к 18.5%. Но это при условии, что ставки и годовая доходность мероприятий остаются неизменными, и не произошло ликвидации или ограничений платформы. Обязательно учитывайте комиссии, задержки при выводе/вводе и налоги.
Седьмой, контрольный список для новичков
Подтвердите поддержку активов обеспечения Lista (BTCB/ETH/BNB) и текущую процентную ставку (страница показывает Ставку займа).
Подтвердите, может ли продукт USD1 на Binance Earn (или целевой платформе) принимать стабильные монеты, которые вы вносите, подтвердите годовую доходность мероприятия и ограничения по квотам/региону.
Рассчитайте единовременные расходы (газ, комиссии за вывод, проскальзывание обмена) и вычтите эти расходы из валовой прибыли.
Установите безопасный уровень залога (не заимствуйте до предела) и настройте предупреждения о ценах и стратегии автоматической покупки.
Тестируйте только с денежными средствами, которые вы можете позволить себе (начните с небольших сумм от 50 до 200 USD для проб и ошибок)
В заключение, многие хотят задать вопрос! Если Lista так стабильна, значит, нет ли риска? Ответ: нет. Это игра с разницей в ставках в условиях «низкозатратного капитала + временно высокой доходности». Когда вы можете разумно контролировать риск ликвидации, понимать правила деятельности и учитывать расходы, это может стать одним из стабильных источников дохода; в противном случае, при росте ставок, значительном падении цен на обеспеченные монеты или отмене мероприятий, доход может быть подорван или даже привести к убыткам. Напоминаем: все примерные ставки являются примерами или значениями мероприятий, отображаемыми на странице, перед фактическими операциями подтвердите актуальные значения и условия на официальных страницах Lista и Binance. #USD1理财最佳策略ListaDAO
