Abu Dhabi, AE, ngày 22 tháng 7 năm 2024 – Việc tạo lập thị trường trong thị trường tiền điện tử thường khiến mọi người nản lòng do tính chất không rõ ràng và phức tạp của nó. Tuy nhiên, đảm bảo tính thanh khoản của thị trường là rất quan trọng cho sự phát triển lành mạnh của nền kinh tế token.
Bài viết này nhằm mục đích phân tích toàn diện hiện trạng tạo lập thị trường và đưa ra lời khuyên thiết thực cho các nhóm dự án Web3 để giúp họ đánh giá liệu họ có cần thuê Nhà tạo lập thị trường (MM) hay không. Chúng ta sẽ khám phá các yếu tố chính như đánh giá nhu cầu và tiêu chí lựa chọn.
Những kinh nghiệm được đề cập trong bài viết này dựa trên các hợp đồng dự án thực tế và ý kiến từ các chuyên gia về tài chính định lượng và tạo lập thị trường, bao gồm cả nhận xét của Giám đốc điều hành Coinrate.pro, Sergey.
Tổng quan về tạo lập thị trường
Tạo lập thị trường liên quan đến việc các tổ chức hoặc nhà giao dịch đồng thời đưa ra giá chào mua và giá chào bán cho một tài sản để tăng tính thanh khoản của thị trường. Giá chào mua là mức giá cao nhất mà người mua sẵn sàng trả, trong khi giá chào bán là mức giá thấp nhất mà người bán sẵn sàng chấp nhận. Sự khác biệt giữa hai (chênh lệch) là lợi nhuận của nhà tạo lập thị trường.
Các nhà tạo lập thị trường thường duy trì mức chênh lệch giá nhỏ hơn để thu hút nhiều người mua và người bán hơn, từ đó tăng khối lượng giao dịch, điều này cũng làm tăng lợi nhuận của họ.
Tính thanh khoản đề cập đến sự dễ dàng mà một tài sản có thể được mua hoặc bán một cách nhanh chóng mà không ảnh hưởng đáng kể đến giá cả. Thị trường có tính thanh khoản cao có nhiều người mua và người bán, giao dịch thường rất thuận tiện. Ở các thị trường có tính thanh khoản thấp, khối lượng giao dịch thấp hơn và biến động giá cả đáng kể hơn khi cần giao dịch số lượng lớn tài sản.
Xác định nhu cầu đối với các nhà tạo lập thị trường
Các nhóm dự án nên xem xét các câu hỏi sau:
1. Giai đoạn hiện tại có cần nhà tạo lập thị trường không?
Các nhà tạo lập thị trường thường đóng vai trò quan trọng trong giai đoạn đầu niêm yết dự án, chẳng hạn như trong đợt Chào bán trên sàn giao dịch ban đầu (IEO), khi khối lượng giao dịch và độ sâu thị trường gần bằng 0. Các tài sản kỹ thuật số lâu đời thường có đủ thanh khoản thị trường, do đó nhu cầu về các nhà tạo lập thị trường sẽ thấp hơn.
2. Việc thuê nhà tạo lập thị trường có thể mang lại lợi ích gì cho dự án?
Nói cách khác, giao thức dự án có yêu cầu thanh khoản bổ sung không? Đối với các giao thức tài chính phi tập trung (DeFi) khối lượng lớn, tính thanh khoản là rất quan trọng. Xây dựng nhóm thanh khoản là một giải pháp đơn giản, nhưng nếu mục tiêu là mở rộng giao thức tới hàng trăm nghìn hoặc hàng triệu người dùng hoạt động hàng ngày và niêm yết trên các sàn giao dịch tập trung hàng đầu như Binance, OKX hoặc Crypto.com, việc thuê một nhà tạo lập thị trường có thể nhanh chóng đáp ứng. nhu cầu.
Giám đốc điều hành Coinrate.pro, Sergey giải thích: Làm việc với các nhà tạo lập thị trường là một vòng xoáy đi lên tự củng cố. Khối lượng giao dịch càng lớn thì mã thông báo càng trở nên hấp dẫn để đầu tư và vòng phản hồi tích cực này càng thúc đẩy sự cải thiện về số liệu. “Thống kê cho thấy thị trường token mới thường kích hoạt trong vòng 4-6 tháng, trong khi các dự án hiện tại phục hồi xu hướng tăng trong vòng 3-4 tháng.
Ưu và nhược điểm của các nhà tạo lập thị trường
Khi tiến hành phân tích chi phí-lợi ích, các nhóm nên xem xét hoàn cảnh cụ thể của mình, bao gồm tình hình tài chính, tiến trình dự án và tiện ích mã thông báo.
Thuận lợi
1. Thu hẹp chênh lệch giá: Việc thu hẹp chênh lệch giá chào mua giúp giao dịch hấp dẫn hơn và giảm chi phí giao dịch. Chênh lệch thấp đảm bảo mức phí và độ trượt tối thiểu, mang lại trải nghiệm giao dịch tốt hơn.
2. Thanh khoản thúc đẩy tính thanh khoản cao hơn: Thanh khoản ban đầu thúc đẩy tính thanh khoản cao hơn, thu hút nhiều người mua và người bán hơn vào thị trường, tạo ra một chu kỳ đạo đức giúp nâng cao hơn nữa khối lượng giao dịch và tính thanh khoản.
3. Ổn định giá: Tính thanh khoản cao có thể làm giảm tác động mạnh mẽ của các lệnh lớn lên giá, tăng niềm tin của nhà đầu tư. Lý tưởng nhất là token phải được định giá dựa trên tiện ích và giá trị nội tại của chúng chứ không chỉ là tài sản đầu cơ.
Chi phí
1. Phí: Các nhà tạo lập thị trường yêu cầu phí thiết lập và phí định kỳ. Các dịch vụ tạo thị trường của Coinrate.pro không có thời hạn hợp đồng tối thiểu và đưa ra mức giá minh bạch.
Sergey chỉ ra rằng kinh nghiệm trong quá khứ cho thấy các dự án mới có tiềm năng tăng vốn hóa thị trường token lên tới 12 lần, trong khi các dự án hiện tại có tiềm năng tăng trưởng gấp 3,8 lần. Khối lượng giao dịch tổng thể có thể tăng đáng kể gấp 7 lần.
Tiêu chí lựa chọn nhà tạo lập thị trường
Hiện có hơn một trăm nhà tạo lập thị trường lớn trong không gian tiền điện tử/Web3. Khi chọn một nhà tạo lập thị trường, hãy xem xét năm tiêu chí chính sau:
1. Phí: Tổng phí thiết lập, phí định kỳ, phí dựa trên hiệu suất và các tùy chọn.
2. Công suất (khối lượng và chênh lệch): Khối lượng giao dịch được báo giá ban đầu hoặc chênh lệch do nhà tạo lập thị trường cung cấp. Một số nhà tạo lập thị trường chỉ có thể đảm bảo báo giá trong những giờ nhất định trong ngày, trong khi những người khác có thể giao dịch suốt ngày đêm.
3. Danh tiếng: Các công ty có thành tích tốt, hợp tác với các dự án nổi tiếng, kinh nghiệm tài chính truyền thống và kinh nghiệm tạo lập thị trường sâu rộng.
4. Tính linh hoạt: Liệu nhà tạo lập thị trường có sàng lọc quy mô dự án và có thể cung cấp các giải pháp giao dịch tùy chỉnh cho các dự án khác nhau hay không.
5. Mối quan hệ: Kết nối đáng tin cậy với các sàn giao dịch T1 và T2 lớn, có khả năng hỗ trợ việc niêm yết dự án trên các sàn giao dịch.
Phần kết luận
Tóm lại, việc tạo lập thị trường đóng một vai trò quan trọng trong việc đảm bảo tính thanh khoản và ổn định trong thị trường tiền điện tử. Bài viết này nhằm mục đích tiết lộ sự phức tạp của việc tạo lập thị trường trong thị trường tiền điện tử và cung cấp những hiểu biết thực tế cho các nhóm đang cân nhắc hợp tác với các nhà tạo lập thị trường. Thông qua phân tích các hợp đồng thực tế và hiểu biết sâu sắc từ các chuyên gia trong ngành, bài viết này nhấn mạnh sự cần thiết của việc xem xét các nhà tạo lập thị trường và tầm quan trọng của việc lựa chọn đúng công ty.
Để có dịch vụ tạo thị trường phù hợp với dự án của bạn, vui lòng liên hệ với Coinrate.pro: www.coinrate.pro
Giới thiệu về Coinrate.pro
Coinrate.pro là một công ty công nghệ blockchain và fintech có trụ sở tại Các Tiểu vương quốc Ả Rập Thống nhất (UAE), hoạt động từ năm 2009. Công ty chuyên cung cấp các dịch vụ tạo thị trường tiền điện tử đáng tin cậy và có kinh nghiệm cho khách hàng trên toàn thế giới. Với đội ngũ chuyên nghiệp có chuyên môn về môi giới, tạo lập thị trường, quỹ phòng hộ, quản lý tài sản/giao dịch đầu cơ, công nghệ phần mềm và công nghệ Web3, sứ mệnh của Coinrate.pro là tạo ra thị trường sôi động cho các dự án của khách hàng, tăng khối lượng giao dịch và niềm tin của thị trường, và tạo ra giá trị đáng kể cho token thông qua các phương pháp tạo thị trường sáng tạo và công nghệ tiên tiến.
-
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Dịch vụ tạo lập thị trường có thể không được cung cấp ở quốc gia hoặc khu vực của bạn. Vui lòng xác nhận khả năng nhân viên Coinrate.pro cung cấp dịch vụ.
Lưu ý: Bài viết này được phỏng theo một phần từ "Hướng dẫn thực địa dành cho người sáng lập về tạo thị trường mã thông báo" do Paperclip Partners viết. Chúng tôi chân thành đánh giá cao công việc tuyệt vời của họ.