Các "cá voi" Bitcoin, là nhà đầu tư hoặc thực thể nắm giữ một lượng lớn đồng tiền (thường là 1.000 BTC trở lên), có sức mạnh ảnh hưởng đáng kể đến thị trường do khối lượng giao dịch của họ.
Họ có thể sử dụng nhiều chiến thuật để thao túng hoặc ít nhất là ảnh hưởng đến giá cả và cảm xúc của thị trường:
🐋 Chiến thuật Thao Túng và Ảnh Hưởng
* Bán hàng quy mô lớn (Giải phóng):
* Một cá voi có thể bán một số lượng lớn Bitcoin chỉ trong một lần, điều này làm tăng đột ngột nguồn cung trên sổ lệnh của một sàn giao dịch.
* Điều này có thể dẫn đến một sự sụt giảm đột ngột về giá, gây ra hoảng loạn hoặc "nỗi sợ, sự không chắc chắn và nghi ngờ" (FUD) giữa các nhà đầu tư bán lẻ (các "con cá nhỏ"), những người có thể bắt đầu bán ra, làm trầm trọng thêm sự giảm giá. Cá voi có thể sau đó cố gắng mua lại ở mức giá thấp hơn.
* Mua sắm quy mô lớn (Tích lũy):
* Tương tự, một đơn đặt hàng lớn có thể thổi phồng nhu cầu và nâng cao giá một cách nhanh chóng.
* Điều này có thể tạo ra FOMO (Fear of Missing Out - Nỗi sợ bị bỏ lỡ) ở các nhà đầu tư khác, những người tham gia thị trường vì sợ mất cơ hội tăng giá, thúc đẩy giá cả thêm nữa, thời điểm mà cá voi có thể quyết định bán một phần cổ phần của họ với lợi nhuận.
* Đơn hàng giả (Spoofing):
* Đặt các đơn hàng mua hoặc bán lớn ở một mức giá (trong sổ lệnh) với ý định hủy chúng trước khi chúng được thực hiện.
* Điều này tạo ra ảo giác về nhu cầu hoặc cung cấp cao ở một mức độ nhất định, thao túng cảm xúc của các nhà giao dịch khác để họ mua hoặc bán theo hướng đó.
* Đơn hàng ẩn (Iceberg Orders):
* Bao gồm việc chia một đơn đặt hàng lớn thành nhiều đơn đặt hàng nhỏ hơn và ẩn chúng, để chỉ một phần nhỏ được hiển thị trong sổ lệnh của một sàn giao dịch.
* Điều này cho phép cá voi mua hoặc bán khối lượng lớn mà không gây ra tác động ngay lập tức và rõ rệt lên giá, tránh việc thu hút sự chú ý.
* Ảnh hưởng trên truyền thông/mạng xã hội:
* Các cá voi, hoặc những người liên kết với họ, có thể sử dụng ảnh hưởng và sự hiện diện của mình trên các mạng xã hội hoặc trong các cộng đồng tiền điện tử để định hình các câu chuyện.
* Ví dụ, họ có thể công bố tin tức hoặc ý kiến ủng hộ vị trí của họ, có thể để khuyến khích mua (trước khi bán) hoặc để tạo ra FUD (trước khi họ mua ở mức giá thấp).
📝 Lưu ý quan trọng
Điều quan trọng cần lưu ý là nhiều chuyển động của các cá voi diễn ra trên bàn giao dịch OTC (Over-The-Counter), bên ngoài các sàn giao dịch công khai. Điều này xảy ra để tránh việc khối lượng giao dịch lớn gây ra tác động ngay lập tức và không mong muốn lên giá mà sẽ xảy ra nếu chúng được thực hiện trên các sàn giao dịch mở.
Mặc dù các cá voi có sức ảnh hưởng trong ngắn hạn, giá Bitcoin trong dài hạn được xác định bởi các yếu tố kinh tế vĩ mô, sự chấp nhận của các tổ chức và động lực cơ bản của mạng lưới.
Chúng ta không thể quên rằng luôn có thao túng thị trường trong lịch sử.
Xem một ví dụ trong CON ĐƯỜNG TƠ LỤA CỔ ĐẠI
🤔 Thao túng thị trường trên con đường tơ lụa cổ đại
Con đường tơ lụa không phải là một con đường duy nhất, mà là một mạng lưới rộng lớn các con đường bộ và biển kết nối phương Đông (chủ yếu là Trung Quốc) với phương Tây, kéo dài hàng ngàn năm.
Khái niệm "thao túng thị trường" vào thời điểm đó khác với các thực tiễn hiện đại (như giao dịch nội bộ hoặc bán phá giá nhà nước), nhưng thật sự có những cơ chế ảnh hưởng mạnh mẽ đến giá cả và dòng chảy hàng hóa.
Các yếu tố chính dẫn đến việc thao túng hoặc ấn định giá cao trên Con đường tơ lụa bao gồm:
1. Độc quyền và kiểm soát nguồn cung
* Độc quyền tơ lụa: Trong nhiều thế kỷ, Trung Quốc đã giữ độc quyền sản xuất tơ lụa, một trong những hàng hóa quý giá nhất của con đường. Việc kiểm soát độc quyền nguồn cung đảm bảo rằng người Trung Quốc có thể duy trì giá cao, đặc biệt là cho các thị trường phương Tây, như Đế chế La Mã, nơi khao khát sản phẩm này.
* Kiểm soát các tuyến đường: Các đế chế và nhóm thương nhân ở các điểm chiến lược trên con đường (như sogdianos ở Trung Á hoặc bizantinos ở các cảng quan trọng) có thể kiểm soát quyền truy cập và lưu thông hàng hóa. Bằng cách thống trị một số đoạn đường nhất định, họ trở thành trung gian không thể thiếu, nâng cao giá ở mỗi "giai đoạn" của hành trình.
2. Biên lợi nhuận cao từ việc bán lại
* Con đường tơ lụa chủ yếu không liên quan đến thương mại trực tiếp giữa nhà sản xuất cuối (tại Trung Quốc, chẳng hạn) và người tiêu dùng cuối (tại Roma).
* Nhiều trung gian: Hàng hóa đã đi qua tay của vô số người bán lại dọc theo 7.000 km. Mỗi người thêm vào tỷ lệ lợi nhuận của mình, làm cho hàng hóa xa xỉ — như tơ, gia vị và đá quý — trở nên cực kỳ đắt đỏ đối với người tiêu dùng ở cuối con đường. Điều này được mô tả như là hàng hóa xa xỉ được giao dịch từ người bán này sang người bán khác, dẫn đến giá cao trong hàng hóa.
3. Các yếu tố rủi ro và chi phí
Mặc dù không phải là thao túng trực tiếp, nhưng những yếu tố này tạo ra điều kiện khan hiếm và biện minh cho giá cao:
* Rủi ro của chuyến đi: Con đường dài và nguy hiểm (cướp bóc, điều kiện thời tiết cực đoan, bệnh tật). Rủi ro mất hàng hóa rất cao, điều này yêu cầu một biên lợi nhuận lớn hơn để bù đắp cho các thương nhân.
* Thuế và phí: Các đế chế và lãnh đạo địa phương dọc đường thường áp đặt thuế và phí cao đối với các đoàn caravans, làm tăng đáng kể chi phí và, do đó, giá cuối cùng.
* Thông tin hạn chế: Sự chậm trễ trong giao tiếp và thiếu một thị trường toàn cầu minh bạch có nghĩa là các thương nhân có thể lợi dụng sự thiếu thông tin về cung và cầu ở các khu vực xa xôi, tính giá cao hơn ở nơi mà sự khan hiếm được nhận thấy.
Tóm lại, "thao túng thị trường" trên Con đường tơ lụa chủ yếu dựa vào kiểm soát địa lý, độc quyền sản xuất (như tơ lụa) và cấu trúc bán lại với rủi ro cao, hơn là các quy định tài chính phức tạp mà chúng ta biết ngày nay.
Chúc mọi người may mắn!
Theo dõi tôi để chúng ta không chỉ trở thành người thông tin, mà còn như những người bạn, và cùng nhau, chúng ta hợp sức để làm cho việc thao túng không còn hiệu quả.
TẠM BIỆT...!!!🐳