19 de agosto Relatório de pesquisa de mercado de opções de criptografia

O mercado de ações dos EUA se recuperou quase 10% e o mercado criptográfico geral está fraco. Há uma grande probabilidade de que haja flutuações maiores antes do final do mês.

Coincall (a opção de falsificação padrão U nº 1, negociando opções falsificadas populares como Sol, Ton, Ordi, etc.), uma plataforma de opções gerenciadas por terceiros com KYC simples (selecione HK)

1. Pontos de vista centrais

1- O mercado encolheu lateralmente no fim de semana e a volatilidade implícita no mercado de opções basicamente se estabilizou, a julgar pelos atuais cones de volatilidade do BTC e ETH, ainda está no nível do percentil 25-50;

2- A conta real Coincall possui duas estratégias delta-neutras, uma é a estratégia de scalping Gamma no final do mês e a outra é a estratégia de vendedor neutro, que é construída usando o ratio spread. Esta semana, o valor do delta continuará. ser ajustado para neutro;

3- É julgado subjetivamente que os riscos negativos de criptografia de curto e médio prazo são ainda maiores, isso também pode ser visto claramente no preço da volatilidade implícita do mercado de opções. Nesta sexta-feira, a opção de venda do BTC Delta15 é de 3 vol. mais do que a ligação;

4- Num futuro próximo, você poderá prestar atenção às oportunidades de compra de longo prazo de ações imitadoras de alta qualidade se houver um declínio acentuado. Por exemplo: Ordi, BNB, etc.;

5- Não há mudança nas opiniões de Sol e ton

Resumo: Nas últimas duas semanas, ainda precisamos ter cuidado com os riscos do cisne negro. Os jogadores com posições pesadas + delta devem prestar atenção à proteção de cauda grossa. Como estamos atualmente em um ambiente de IV médio a baixo, os vendedores com Theta como foco principal estão cautelosos com os riscos Gamma.

2. Transações em massa

A quantidade máxima de BTC é 485 moedas

comprar BTC-30AUG24-62000-C

A quantidade máxima de sol é 1050 peças

comprar SOL_USDC-20AUG24-145-C

3. Macromercado

Ações dos EUA:

Na semana passada, as ações dos EUA se recuperaram uma após a outra e o índice Nasdaq 100 atingiu uma posição próxima a 20.000 pontos. Ele se recuperou quase 10% desde a Segunda-feira Negra, 5 de agosto. O mercado geral ainda é muito forte. No entanto, a minha opinião de que a avaliação global se encontra numa posição média-alta não mudou. Os jogadores que não querem estar vendidos devem continuar a utilizar opções para reduzir os custos à vista nesta fase, porque as probabilidades de manter os preços à vista são de facto insuficientes agora. O índice de pânico VIX caiu da alta anterior de 65 para 14,8. Alguns jogadores pegaram essa onda de classe de treinamento privado 2.0 do mercado VIX. No futuro, a situação geral ainda será na zona de surto intensivo do cisne negro, e ainda teremos oportunidades semelhantes. Os títulos de longo prazo dos EUA esclareceram ainda mais uma pequena faixa de negociação e os participantes familiares continuam a usar opções para reduzir custos.

Ao longo do terceiro e quarto trimestres, julguei subjetivamente que ainda existem muitas oportunidades assimétricas nas ações dos EUA, especialmente para jogadores familiarizados com derivativos.