Crypto Emergency

Analiza on‑chain continuă să demonstreze o rezistență ridicată a Binance în fața recentelor fluctuații de pe piață. Datele indică volume comerciale puternice, rezerve stabile de Bitcoin și un raport sănătos între fluxurile nete și rezerve — toate acestea consolidează încrederea utilizatorilor și subliniază fiabilitatea bursei în perioade de stres.

Autorul știrii: Crypto Emergency
1 februarie, Michael Saylor a publicat un mesaj laconic, dar plin de semnificație: „încă mai mult portocaliu”. Comunitatea a perceput acest lucru ca un semnal - MicroStrategy ar putea continua strategia agresivă de acumulare a bitcoinului, în ciuda scăderii prețului sub nivelurile cheie de suport.

Autorul știrii: Crypto Emergency
În ultimele 48 de ore, piețele mondiale ale metalelor prețioase au suferit una dintre cele mai mari căderi din istorie. Lichidarea în masă a pozițiilor a dus la devalorizarea aurului și argintului cu aproximativ $7 trln, ceea ce a fost un șoc pentru investitori.

În acest context, bitcoinul a scăzut cu doar 7%, demonstrând o rezistență relativă în condițiile unei vânzări globale.

Autorul știrii: Crypto Emergency
Numele lui Kevin Warsh, pe care președintele Donald Trump l-a propus pentru funcția de președinte al Sistemului Federal de Rezervă al SUA, a fost găsit în noi documente legate de cazul lui Jeffrey Epstein. Ministerul Justiției a publicat materiale în această săptămână - în total peste 3 milioane de pagini și mii de fișiere media.

Автор Ян Кривоносов
Цена первой криптовалюты обвалилась до $81 000, достигнув минимума с конца ноября 2025 года. Падение было стремительным: биткоин потерял за сутки почти $10 000, а рынок накрыла волна ликвидаций лонг-позиций на сумму свыше $1.68 млрд. Более 267 000 трейдеров были вынуждены выйти из сделок за последние 24 часа.

Рынок в шоке: цифры говорят сами за себя

Падение было болезненным и односторонним. Почти 93% от общего объема ликвидаций пришлось на длинные позиции (лонги), что указывает на масштабную «очистку» спекулятивных излишков, когда рынок избавляется от чрезмерного кредитного плеча.

Биткоин (BTC): ликвидации на сумму около $780 млн.
Эфириум (ETH): ликвидации на сумму более $414 млн.
Самый крупный удар: одиночная позиция BTC-USDT на бирже HTX была закрыта на $80.57 млн, показывая, насколько уязвимы даже крупные игроки при резкой смене тренда.

Давление продавцов совпало с резким скачком волатильности. Индекс страха и жадности на крипторынке рухнул до 16 пунктов, что указывает на состояние «экстремального страха» среди инвесторов. Это самый низкий уровень с октября-ноября 2025 года.

Институциональный вакуум и макронеопределенность

Фундаментальным фоном для падения стали несколько ключевых факторов:

1. Кризис спроса в ETF: Данные подтверждают, что американские биткоин-ETF фиксируют чистый отток средств на протяжении нескольких месяцев. С начала 2026 года ситуация резко контрастирует с активными покупками годом ранее, создавая вакуум ликвидности.
2. Макроэкономические риски: Падение произошло на фоне решения ФРС США оставить процентные ставки без изменений и растущих политических рисков, включая угрозу шатдауна правительства США и слухи о грядущей смене главы ФРС. Это спровоцировало общее бегство инвесторов от рисковых активов.
3. Корреляция с традиционными рынками: Падение биткоина шло вразрез с недавним ростом золота, что ставит под сомнение его статус «цифрового убежища» в текущем цикле. Волатильность подскочила одновременно с ростом индекса VIX (индекс страха на фондовом рынке), подтверждая, что это была часть обще рыночной распродажи рисковых активов.

Ключевые технические уровни
Теперь внимание трейдеров приковано к следующим отметкам:

Ближайшая поддержка: ноябрьский минимум 2025 года — чуть ниже $81 000. Удержание выше него критически важно.
Следующий важный уровень: в случае пробития, следующая серьезная поддержка находится в районе $75 000 (апрельский минимум 2025 года).
Зона риска: аналитики отмечают, что закрепление цены ниже $85 000 открывает путь к дальнейшему углублению коррекции.

Что дальше? Три сигнала от рынка

Несмотря на панику, производные рынки дают неоднозначные сигналы:

Сигнал осторожности (Опционы): Индекс подразумеваемой волатильности DVOL резко вырос, указывая, что трейдеры ожидают продолжения турбулентности и готовятся к защите. Однако текущие уровни волатильности еще далеки от исторических максимумов, что говорит скорее об умеренной панике, чем о полном крахе.

Бычий дисбаланс (Фьючерсы): Парадоксально, но ставка финансирования на фьючерсных рынках остаётся положительной. Это означает, что покупатели по-прежнему платят продавцам за возможность держать длинные позиции, что говорит о сохраняющемся бычьем настроении в основе рынка, несмотря на давление. Вместе с тем, это также указывает, что процесс снижения кредитного плеча может быть не завершён.

Психология дна: Резкий всплеск негативных настроений в соцсетях и «экстремальный страх» по индексу Fear & Greed исторически часто совпадают с моментами капитуляции розничных инвесторов, после чего на рынок могут выйти более опытные игроки для покупки по низким ценам.

Что делать простому инвестору?

В условиях, когда крупные игроки могут использовать свою ликвидность для влияния на рынок, а регуляторные и макроэкономические риски высоки, стратегия для большинства инвесторов сводится к следующим принципам:

1. Берегите капитал: Избегайте чрезмерного плеча — именно ликвидации маржинальных позиций стали топливом для этого обвала.
2. Смотрите на перспективу: Фундаментальный тезис о биткоине как активе с фиксированным предложением не отменяется одной коррекцией. Но готовьтесь к повышенной волатильности как к новой норме.
3. Не поддавайтесь эмоциям: «Охота за стоп-лоссами» и синхронные продажи рассчитаны на панику. Решения должны основываться на стратегии, а не на графике.

Итог:
Текущее падение — это сложная смесь фундаментальных факторов (отток из ETF, макрориски), рыночной механики (сброс излишнего плеча) и, вероятно, спекулятивных действий крупных участников. Рынок проходит болезненную трансформацию, становясь более институциональным, но не менее суровым. В такой среде выживают те, кто мыслит на перспективу, контролирует риски и не позволяет манипулировать своими эмоциями.
#BTC  #ETH  #USDT  #янкривоносов

Autorul știrii: Crypto Emergency
Tokenul World Liberty Financial (WLFI) s-a confruntat cu o volatilitate bruscă după ce narațiunea politică din jurul Groenlandei a devenit irelevantă. Activul, care anterior creștea pe fondul discuțiilor despre viitorul strategic al insulei, acum resimte presiune din cauza scăderii tensiunii diplomatice și a realizării profitului de către marii deținători.

Autorul știrii: Crypto Emergency
Statutul pentru aur și alte active (ianuarie 2026)

1. Aur (fizic):
Tether deține aproximativ 116–140 tone de aur fizic, păstrat într-un depozit foarte securizat în Elveția (inclusiv fostul buncăr nuclear). În trimestrul 4 din 2025, compania a achiziționat 27 de tone. Această rezervă i-a adus deja un profit nerealizat de aproximativ $5 miliarde pe creșterea prețului aurului.

Автор новости: Crypto Emergency
Фьючерсы на серебро 29 января поднялись выше $117, показав рост более чем на 275% в годовом выражении. Главным драйвером ралли стал критический дефицит физического металла: складские резервы покрывают лишь 14% открытых фьючерсных позиций.

Аналитики отмечают, что сочетание истощённых запасов, рекордных коротких позиций и аномальной структуры рынка указывает на развитие классического шорт‑сквиза в реальном времени.

Запасы COMEX стремительно сокращаются
Согласно отчёту CME от 27 января:
• совокупные запасы серебра в хранилищах COMEX упали до 411,7 млн унций;
• объём «зарегистрированного» металла — доступного для немедленной поставки — снизился до 107,7 млн унций;
• за сутки зарегистрированные запасы уменьшились на 4,7 млн унций.

Часть участников полностью выводит металл из хранилищ или переводит его в категорию eligible, которая не подходит для исполнения фьючерсных контрактов.

При открытом интересе в 152 020 контрактов (760 млн унций) биржа способна покрыть лишь 14,2% обязательств. Даже небольшой рост требований на физическую поставку может создать серьёзные операционные риски.

Коммерческие трейдеры зажаты в рекордных шортах
По данным CFTC:

• коммерческие участники удерживают 90 112 коротких контрактов против 43 723 длинных;
• чистая короткая позиция составляет 231 млн унций.

Это вдвое превышает весь доступный для поставки объём серебра. Если покупатели продолжат требовать физическое исполнение, продавцы окажутся вынуждены искать металл на крайне дефицитном рынке, что может ускорить рост цен.

Бэквордация подтверждает дефицит ликвидности
Рынок серебра находится в состоянии бэквордации с октября: спотовые цены выше фьючерсных. Это сигнализирует о:

• повышенном спросе на физический металл,
• нежелании покупателей ждать поставок,
• дефиците ликвидности в ближайших сроках.

Только в январе требования на поставку были предъявлены по 9 608 контрактам — почти 45% всех зарегистрированных запасов COMEX.

Солнечная энергетика усиливает давление на рынок
Себестоимость производства солнечных панелей резко выросла из‑за удорожания серебра:

• доля серебра в структуре затрат достигла 29%,
• год назад — 14%,
• в 2023 году — всего 3,4%.

Серебро стало самым дорогим компонентом фотоэлектрических элементов, обогнав алюминий, стекло и кремний. Крупные производители, включая Trina Solar и Jinko Solar, предупреждают о возможных убытках в 2025–2026 годах.

Longi Green Energy планирует начать выпуск панелей на основе меди во втором квартале 2026 года, но эксперты считают, что замещение займёт годы — зависимость отрасли от серебра сохранится.

Сравнение с рынком золота: стабильность против дефицита Золото демонстрирует куда более устойчивую структуру:

• запасы COMEX — 35,9 млн унций,
• зарегистрированные запасы — 18,8 млн унций,
• открытый интерес — 52,8 млн унций,

коэффициент покрытия — 35,7% (вдвое выше, чем у серебра).

Фьючерсы на золото сохраняют контанго, что характерно для стабильного рынка, а суточные изменения запасов минимальны.

Итог
Рынок серебра переживает уникальный момент: сочетание дефицита физического металла, рекордных шортов и бэквордации создаёт условия для продолжения агрессивного роста.

Если давление на поставки сохранится, текущий шорт‑сквиз может перерасти в один из крупнейших ценовых рывков на рынке серебра за последние десятилетия.
#Silver  #серебро #Metals  #GOLD  #MarketAnalysis  

Autorul știrii: Crypto Emergency
Economistul cunoscut și critic vechi al criptomonedelor Peter Schiff a făcut din nou declarații dure despre bitcoin într-un interviu pentru Coinage și a crescut simultan prognoza pentru aur. Potrivit lui, prețul metalului prețios ar putea atinge $7000 și mai mult, în timp ce bitcoin, în opinia sa, nu are o valoare fundamentală.

Автор новости: Crypto Emergency
Мировые рынки внимательно следили за итогами заседания Федеральной резервной системы. Как и ожидалось, ФРС сохранила процентную ставку без изменений, подчеркнув, что дальнейшие решения — в том числе мартовское — будут зависеть от новых макроэкономических данных.

После пресс‑конференции Джерома Пауэлла аналитики разобрали ключевые сигналы регулятора и попытались понять, что ФРС действительно имела в виду.

«Рынки не удивлены»: реакция стратегов
Райан Детрик, Carson Group
По словам Детрика, решение ФРС полностью соответствовало ожиданиям. Он отметил:

• снижение ставки до мая выглядит маловероятным;
• рынок труда остаётся сильным, но инфляция по‑прежнему вызывает беспокойство;
• часть руководства ФРС может занимать более мягкую позицию, чтобы привлечь внимание администрации Трампа.

Детрик подчеркнул, что регулятор не спешит менять курс, несмотря на давление со стороны рынка.

Фокус снова смещается на инфляцию
Сид Вайдъя, TD Securities Аналитик обратил внимание на то, что ФРС выделила сильный рост ВВП и стабильную занятость. Это вызывает вопрос: готов ли регулятор снова поставить борьбу с инфляцией выше поддержки рынка труда?

По мнению Вайдъя, последние заявления ФРС намекают на возможное ужесточение риторики, если инфляция перестанет снижаться.

«Пауза оправдана»: взгляд Allspring
Маттиас Шайбер, Allspring Шайбер считает, что ФРС выбрала выжидательную позицию из‑за:

• устойчивой инфляции,
• стабильного рынка труда,
• близости ставки к нейтральному уровню.

Однако он предупредил о рисках:

• рост инвестиций в ИИ,
• увеличение капитальных затрат,
• подорожание промышленных металлов.

Все эти факторы могут сделать инфляцию более устойчивой в 2026 году. Шайбер также отметил, что рынки уже пересмотрели ожидания: из двух прогнозируемых ранее снижений ставки осталось лишь одно.

Пауэлл о рынке жилья: слабость сохраняется, но появляются признаки восстановления
На пресс‑конференции Пауэлл подчеркнул:

«Экономическая активность растёт устойчивыми темпами, потребительские расходы стабильны, инвестиции увеличиваются. Но рынок жилья остаётся слабым».

Тем не менее данные MBA показывают:
• ипотечные ставки достигли минимальных значений за три года;
• количество заявок на ипотеку выросло на 14% за две недели;
• рефинансирование достигло максимума с сентября 2025 года.

Это может означать начало восстановления сектора к 2026 году.

Оптимизм ФРС поддерживает доллар, но ненадолго
Одри Чайлд‑Фриман
Аналитик отметила, что пресс‑конференция Пауэлла представила более позитивную картину экономики США. Это может временно поддержать доллар, однако потенциал роста ограничен:

• в начале года доллар не реагировал на фундаментальные факторы,
• эффект от паузы в снижении ставок может оказаться краткосрочным.

Итог: ФРС делает паузу, но рынок ждёт сигналов
Последняя пресс‑конференция Пауэлла показала:
• ФРС не спешит снижать ставки;
• инфляция остаётся ключевым риском;
• рынок жилья слаб, но начинает оживать;
• доллар может получить краткосрочную поддержку;
• неопределённость сохраняется до публикации новых данных. Рынки теперь ждут мартовского заседания, которое станет критическим для понимания дальнейшего курса денежно‑кредитной политики.
#fomc  #FederalReserve  #JeromePowell  #ФРС  #экономикаСША

Автор новости: Crypto Emergency
Вянваре интерес розничных и профессиональных инвесторов заметно сместился от криптовалют к драгоценным металлам. По данным Santiment, золото и серебро стали главными темами обсуждений в соцсетях, временно отодвинув цифровые активы на второй план.

Как менялся фокус инвесторов в течение месяца
1-я неделя января — минимальная активность
После праздников трейдеры возвращались на рынок постепенно. Социальная активность была низкой, а криптовалюты росли на фоне отсутствия «шума».

2-я неделя — взрыв интереса к золоту
Золото обновило исторический максимум выше $5000, что вызвало резкий рост обсуждений. С 8 по 18 января металл удерживал лидерство в инфополе.

3-я неделя — кратковременный возврат интереса к криптовалютам
С 19 по 22 января внимание переключилось на цифровые активы: трейдеры пытались откупить просадку, что привело к всплеску упоминаний BTC и альткоинов.

4-я неделя — серебро выходит на первый план
Серебро также обновило ATH, вызвав волну FOMO среди розничных инвесторов. Упоминания «дьявольского металла» достигли рекордных значений, а криптовалюты снова отошли на второй план.

Почему трейдеры так быстро переключаются
В Santiment отмечают, что криптотрейдеры традиционно следуют за «очередным циклом хайпа» — будь то мем‑коины, AI‑токены или крупные инфраструктурные проекты. В январе эта модель расширилась: внимание стало смещаться не только внутри крипторынка, но и в сторону золота, серебра и фондового рынка.

Инвесторы концентрируются там, где наблюдаются самые сильные ценовые движения.

Пик хайпа или начало нового тренда
27 января серебро снова обновило исторический максимум. Аналитики предупреждают: резкий рост упоминаний и FOMO часто сигнализируют о формировании локальной вершины.

Пример: серебро взлетело к $117, но уже через два часа откатилось ниже $102,70.

Однако интерес к криптоиндустрии остаётся высоким. По данным Google Trends, запрос «crypto» достиг максимального значения 100 баллов 25 января. В топе также запросы: «best crypto», «what is crypto», «crypto price».

Итог
Январь показал, что внимание инвесторов стало более гибким и межрыночным. Золото и серебро временно вытеснили криптовалюты из инфополя, но интерес к цифровым активам остаётся устойчивым. Рынок движется туда, где возникает новый импульс — и в ближайшие недели конкуренция между секторами за внимание трейдеров только усилится.
#CryptoMarket  #bitcoin   #GOLD #Santiment  #CryptoNews